电力设备与新能源行业2026年中期投资策略：能源安全+算电协同，筑牢行业发展基石.pdf

上传者：S***
时间：2026/07/15
热度：90
0人点赞
举报

本文是东海证券发布的2026年中期电力设备与新能源行业投资策略报告，核心观点围绕“能源安全+算电协同”展开。在AI数据中心板块，报告指出全球及中国AIDC市场保持高速增长，海外云厂商资本开支超预期，拉动供配电设备订单爆发。AIDC供配电正从传统分散式向预制化电源模组演进，800V HVDC成为主流，固态变压器（SST）作为终极方案具备显著优势，国内企业应用进度领先。在储能板块，能源安全成为核心增长催化剂，2026年一季度全球储能出货高增，欧洲、澳洲及东南亚市场因政策支持与能源需求呈现多点开花态势。钠离子电池凭借高安全、低成本优势，在储能及轻型动力领域加速渗透，铝箔集流体环节受益。在电池板块，新能源汽车市场回暖，渗透率创新高，出海趋势明显。半固态电池适配AIDC配储需求，加速落地；全固态电池进入中试扩产关键期，设备环节优先受益，预计2030年全球固态电池需求达774GWh。报告建议关注AIDC供配电、储能及固态电池产业链中的龙头标的。