总的看来，发达经济体 金融稳定立法的方向基本一致，主要内容 包括：
（一）健全金融稳定工作机制 ：主要经济体通过设立专门委员会统筹 负责金融稳定，强调快速决策，明确责任分 工，加强部门合作。普遍将央行、金融监管 部门、财政部门纳入委员会，并赋予其监 测、识别、评估和协调处置系统性金融风险 的广泛权力。如美国设立金融稳定监督委员 会（FSOC），由财政部、美联储等十个联 邦金融监管机构负责人担任委员，负责系统 性金融风险监测、识别和协调处置，并有权 拆分严重威胁金融稳定的机构。欧盟成立欧 洲系统性风险委员会（ESRB），由欧央行、 成员国中央银行、欧盟金融监管部门负责人 等担任委员，负责建立早期金融风险预警机 制，制定应对系统性金融风险的政策措施， 并统筹协调成员单位间的分工合作和信息 共享。
（二）加强宏观审慎监管 ：健全宏观审慎政策框架。主要经济体重 点加强宏观、逆周期、跨市场的调节，减缓 金融顺周期行为和风险跨部门传染对宏观经 济和金融稳定的冲击。 加强系统重要性金融机构监管。金融稳 定理事会（FSB）和巴塞尔银行监管委员会 （BCBS）等国际组织评估发布全球系统重要 性金融机构（G-SIFIs）名单，提出一系列更 加严格的监管标准和要求，包括资本、杠杆 率、流动性、风险管理等，并要求G-SIFIs制 定恢复与处置计划，实现有序退出。美国、 欧盟、英国、澳大利亚、新加坡等主要经济 体都针对系统重要性金融机构制定了相关监 管指引。
（三）健全金融风险监测预警与早 期纠正制度： 建立一体化全覆盖的金融风险监测预 警体系。主要经济体普遍在立法中加强了风 险监测职责、方式、手段等制度性规定。由 此，美联储建立了系统性金融风险综合指 标，评估金融体系的稳健性水平和发展趋 势。欧盟ESRB构建了一套衡量系统性金融风 险的指标体系，涵盖了系统性综合风险、宏 观风险等八大类共一百余项指标。 充分发挥存款保险的早期纠正作用。美 国联邦存款保险公司（FDIC）可以在投保银 行出现问题时，独立或联合其他监管机构迅 速启动早期纠正措施。FDIC根据银行的资 本充足率、杠杆率等指标，可以采取从限制 分红、支出、资产增长，到要求资本重组、 剥离子公司、强制接管等一系列措施。由于 FDIC的早期纠正措施具有强制执行和限期整 改到位的法律效力，对问题银行依法、限期 降低风险形成了极强的约束力。
（四）完善金融风险处置机制： 主要经济体普遍建立了针对问题金融机 构的市场化风险处置机制，降低对公共资金 救助的过度依赖。美国设立有序清算机制， 经财政部长批准，由FDIC对可能构成系统 性金融风险的非银行金融机构实施接管，并 可以采取收购承接、转移资产及负债、设立 过桥机构等措施处置风险。欧洲单一处置机 制（SRM）负责处置欧盟境内具有系统重要 性的金融机构风险，并指导各成员国处置当 局处置所有其他银行，措施包括接管、出售 业务、过桥银行、资产剥离、内部纾困等。 英国设立了特别处置机制，由稳定化措施、 破产程序、管理程序三部分组成。其中，稳 定化措施即司法程序之前的行政处置，手段 包括私人部门收购、过桥银行和临时国有化 等；破产程序类似于一般企业破产清算程 序，但将破产申请权赋予金融监管机构；管 理程序是收购承接的配套制度，在问题银行 部分业务出售后，对剩余的基础性业务实施 阶段性管理，在平稳过渡后剩余业务再退出 市场。
（五）设立专门的风险处置基金 ：为满足系统性金融风险处置需求，危 机后部分发达经济体建立了用于维护金融稳 定的保障基金，并通过完善损失分摊等机制 防范道德风险。美国设立有序清算基金，采 取事后收费制。FDIC在接管问题机构后可 向财政部借款形成有序清算基金，但借款额 度有严格限制且须提供详尽的还款计划限期 偿还。欧盟设立单一处置基金，采取事前累 积制。由欧洲银行业联盟21个成员国的全部 信贷机构和部分投资公司事前缴费出资，如 损失过大，可进行事后收费。新加坡设立金 融管理局处置基金，采取事后收费制。新加 坡金管局先向处置基金提供贷款实施处置， 若股东及无担保债权人出清后仍无法偿还贷 款，处置基金须要求其他金融机构出资偿还，并有权将剩余处置收益分配给出资金融 机构。
