氢能战略地位已基本确立。
日本：氢能先锋，产业完备。日本对氢能的布局较早。自 1973 年石油危机爆发，日本 政府便开始出资支持氢能和燃料电池技术研发。2010 年前，日本能源的发展重点以核能 为主，核能一度成为日本核心能源产业，2010 年时核能占据日本一次能源供给的 11%。 2011 年，福岛核电站重大事故发生，核能因安全问题几乎被全面淘汰，日本能源自给率 重回低点。此后日本的能源自给计划转向风光氢产业链。2013 年底，日本《氢能与燃料 电池战略路线图》发布，明确家用燃料电池、燃料电池汽车和加氢站商业化定量目标。 2017 年底，日本政府正式发布《氢能基本战略》，在此战略中日本政府计划到 2030 年， 降低制氢成本至 3 美元/kg、发电成本至 17 日元/kw·h，形成商业化供氢能力 30 万吨/ 年，建设加氢站 900 座。2020 年 12 月，《2050 年碳中和绿色增长战略》由日本经济产业 省发布，再次强调氢能产业对于日本能源供应端清洁低碳化的重要性，公布资金支持规 模约 2.33 万亿美元，并指出预计到 2030 年进口氢气 300 万吨、成本下降至 20 日元/标 方，到 2050 年氢气供应量达到 2000 万吨。
欧盟：能源危机下氢能战略加速。20 世纪 70 年代后，随着石油危机对西方经济的严重 冲击，西方国家普遍开始探索替代能源以减少对石油进口依赖，尽可能削减油气资源消 费，而氢能成为重点研究领域之一。20 世纪 70 年代，欧共体投入氢能的科研经费达 7200 万～8400 万美元。进入 21 世纪，随着欧洲一体化发展，欧盟加强对气候和能源问 题的关注，对发展氢能不断提出支持性政策。2020 年 7 月，欧盟委员会正式发布《气候 中性的欧洲氢能战略》政策文件，同时宣布建立欧盟氢能产业联盟，目前已有 15 个欧 盟国家将氢能纳入其经济复苏计划。 俄乌冲突发生后，氢能更成为欧盟能源转型战略中的重要部分。2022 年 5 月，欧洲决定 能源去俄罗斯化，欧盟委员会推出RepowerEU计划，提升氢能产能目标。同月欧洲能源 供应调整计划公布，目标是到 2030年在欧盟生产 1000 万吨可再生氢，并进口 1000万吨 可再生氢，可再生氢产能达到 2000 万吨。以 Repower EU 计划为主线，欧盟在制氢端启 动氢能银行弥补灰氢和绿氢之间的成本差距，试点拍卖将于 2023 秋启动，主要资金来 源为欧盟排放交易体系创新基金；在加氢站方面初步达成协议，在核心路段至少每 200km 安装一个加氢站。
美国：战略储备，技术领先。自 20 世纪七八十年代石油危机爆发开始，美国政府开始 关注氢能，并以能源部(DOE)为核心开展相关探索。21 世纪初，氢能被纳入国家能源战 略体系之中，2002 年 DOE 先后发布了《美国向氢经济过渡的 2030 年及远景展望》《国 家氢能路线图》两份文件，明确氢能是未来能源领域重要发展方向，但随着页岩气革命 兴起，氢能发展战略被搁置，但政府仍视氢能与燃料电池为战略性先进技术，持续进行 研发投资，确保其技术领先地位。2020 年，DOE 发布了《氢能计划发展规划》，提出未 来十年及更长时期氢能研究、开发和示范的总体战略框架，2021 年发布《碳中性氢能技 术基础科学》研发指南，明确了高效新型电解水制氢、氢机理等 4 个优先研发方向。氢 能基建入选《基础设施投资和就业法案》，美国政府将投入 95 亿美元用于区域氢能中心 建设以及氢能全产业链示范与研发。2022 年 8 月美国参议院通过《降低通货膨胀法案》， 该法案将在十年内对低碳氢提供最多3美元/公斤的税收抵免，这使得美国的可再生氢成 为世界最便宜的氢。美国的液氢技术处于全球性的领先地位，截至 2022 年末，美国 1/3 加氢站为液氢储氢模式，液氢民用占据主流市场，液氢总产能约占全球总产能的 70%。
中国：起步较晚，发展迅速。2019年，氢能首次出现在《政府工作报告》中，自此氢能 被纳入中国能源体系，之后氢能多次出现国家关于能源的规划政策中。2022 年是国内氢 能政策的关键之年，3 月 23 日国家发展改革委、国家能源局印发《氢能产业发展中长期 规划(2021-2035 年)》，氢能首次以核心地位而不仅是一席之地出现在国家级层面的指导 文件中，规划明确给出定量展望，2025 年实现燃料电车保有量 5 万辆，可再生能源制氢 量 10-20 万吨/年，实现二氧化碳减排 100-200 万吨/年。受此信号指引，2022 年开始各地 氢能政策发展规划密集出台。经统计，截至 2023 年 2 月，全国内陆省份中仅有黑龙江/ 贵州/海南/云南 4 个省份未出台针对性政策，其余省份均已明确给出氢能中长期规划。 截至 2022 年末，中国已建成加氢站 274 座，数量全球第一。
对比各国氢能政策及其远期目标可以发现，1) 2020 年前后是大部分国家氢能国家级政 策的密集发布期，氢能产业链真正启动全球化发展仅不到 5 年时间。2)中国氢能产业发 展规划中对 2025 年的清洁氢能产量，燃料电池车数量的规划相对保守。中国国家层面 规划的清洁氢能产量约为 10~20 万吨/年，仅为欧盟规划的 1/10~1/5；中国燃料电池车 2025规划数量为 5 万辆，约为日本、美国同期规划的 1/4 和 1/3。进一步考虑到中国具备 更高的人口数和消耗量，中国氢能规划的保守性则更为显著，我们认为可能的原因为中 国在氢能的产业链布局起步时间相对较迟，稳健切实的规划更有利于产业健康发展。
