负债规模稳定增长，客户存款占 比略有下降。
2024年6月末，上市银行负债总额为282.22万亿元，较2023年末增加11.61万亿元，增幅为 4.29%。负债结构方面，客户存款占比仍然最大，是上市银行主要的资金来源，但受监管机构 叫停“手工补息”的影响，占比略有下降。
2024年6月末，上市银行客户存款余额为 208.12万亿元，较2023年末增长2.56%，增 速有所回落，其中城农商行存款增速达 5.91%。 期限方面，2024年上半年定期存款占比持续 上升至61%，定期存款增速加快至5.75%， 显著高于整体存款增速。受宏观经济、金融 市场波动、风险偏好变化等因素影响，可以 预见未来存款定期化趋势仍将延续，银行资 金成本管理仍面临挑战。
结构方面，居民储蓄意愿继续攀升，零售存 款规模增长至105.40万亿元，占比上升至 51%，大型商业银行零售存款增速较显著。 2024年4月，市场利率定价自律机制发布了 《关于禁止通过手工补息高息揽储维护存款 市场竞争秩序的倡议》，该倡议要求各银行 不得以任何形式向客户承诺或支付突破存款 利率授权上限的补息。该举措有助于维护存 款市场竞争秩序，并进一步稳定银行负债成 本。 近期，央行宣布降低存款准备金率和政策利 率，将下调存款准备金率0.5个百分点，同时 7天期逆回购操作利率下调0.2个百分点以 上，预计将为市场提供长期流动性，并引导 中长期存款利率继续下行。
根据《中国银行业理财市场半年报告（2024 年上）》统计，截至2024年6月末，银行理 财市场存续规模为28.52万亿元，较2023年 末增加 6.43% ， 较 2023 年同期增加 12.55%。受监管机构叫停银行存款“手工 补息”造成的“存款搬家”等影响，2024年 上半年理财产品规模稳步回升。上半年累计 新发理财产品1.54万支，募集资金33.68万 亿元，为投资者创造收益3,413亿元。截至6 月末，共存续理财产品4万支，较2023年末 增加0.49%，较2023年同期增加7.99%。
在理财产品净值化方面，截至6月末，净值 型理财产品存续规模27.84万亿元，占比为 97.61%，较2023年末增加0.68个百分点， 较2023年同期增加1.67个百分点。 2024年上半年，理财投资者数量维持增长态 势。6月末，持有理财产品的投资者人数达 到1.22亿，较2023年末增长6.65%，较2023 年同期增长17.18%。从结构上看，理财市 场仍然以个人投资者为主，人数为1.20亿， 占比为98.74%。 2024年上半年，理财公司持续拓展母行以外 的代销渠道。已开业的31家理财公司中，28 家的理财产品开拓了母行外其他代销渠道， 代销金额占比进一步提高。理财公司合作代 销机构数量持续增长。截至6月末，全市场 共511家机构代销理财公司发行的理财产品， 较2023年末增加20家。
理财行业积极响应国家政策号召，充分发挥 资金优化配置功能，扎实做好“五篇大文 章”，通过多种途径服务实体经济。2024年 6月末，理财资金投向绿色债券的规模超过 2,700亿元，投向“一带一路”、区域发展、 扶贫纾困等专项债券的规模超过1,000亿元。 理财市场上半年累计发行ESG主题理财产品 77支，累计募集资金超过360亿元。 从产品运作模式看，封闭式理财产品规模占 比为20.13%，较2023年末小幅下降0.84个 百分点。2024年上半年，新发封闭式理财产 品加权平均期限在303至392天之间，较 2023年有所拉长。 根据《中国银行业理财市场半年报告（2024 年上）》统计，2024年上半年理财产品平均 收益率回落至2.80%，较2023年末下降0.14 个百分点。上半年，受债券市场及货币市场 收益率下行影响，固定收益类产品和现金管 理类产品收益率均有不同程度的下降。随着 下半年银行存款利率进一步下调以及叫停 “手工补息”的监管措施持续推进，预计将 驱动现金类理财产品收益率进一步下降
