吸收性卫生用品作为与人体直接接触的一次性卫生产品，涵盖女性卫生用品、婴儿护理用品、成人失禁用品等细分领域，是日常生活必需品的重要组成部分。根据生态环境部的定义，这类产品主要由绒毛浆、非织造布、高吸收性树脂等材料构成，具有吸收人体排泄物的核心功能。随着中国消费升级和人口结构变化，该行业正经历深刻变革：女性卫生用品持续高端化创新，婴儿护理市场受生育率下降冲击，而成人失禁用品则迎来老龄化带来的增长机遇。2024年，中国吸收性卫生用品市场规模达到1,321.3亿元，呈现波动上升态势，其中女性卫生用品占比65.6%，占据主导地位。本报告将从政策环境、消费趋势、市场竞争和产业链角度全面分析行业现状与未来走向。
近年来，吸收性卫生用品行业迎来一系列政策法规的升级完善，直接推动了产品质量提升和行业规范化发展。由于卫生巾、纸尿裤等产品直接接触人体敏感部位，是健康防护的第一道屏障，国家对这类产品的监管尤为严格。2025年成为行业标准升级的关键年份，国家市监局和国际标准委接连出台《吸收性卫生用纸制品及原材料消臭效果评价方法》（GB/T 45369-2025）和《一次性使用卫生用品卫生要求》（GB15979-2024）两项新标准。这些新国标从原材料、生产过程到产品卫生指标等多个环节细化了要求，新增了相关理化指标，调整了微生物和毒理学安全要求，全方位提升产品安全门槛。
政策升级的背后是近年来行业安全事件频发的现实挑战。2021年3月，多个知名品牌卫生巾被检测出重金属砷超标，长期接触可能引发皮肤溃烂和癌症；2024年12月，护舒宝液体卫生巾被曝含有活虫和虫卵；2025年3月，央视315晚会曝光山东梁山希希纸制品有限公司从正规厂家收购残次品和废弃物，经过简单处理后重新包装售卖，涉及自由点、苏菲、全棉时代等品牌。这些“二手卫生巾”存在严重卫生隐患，可能引发妇科疾病。新国标的实施正是为了堵塞监管漏洞，筑牢产品质量安全防线。
回顾行业发展历程，中国吸收性卫生用品行业经历了四个明显发展阶段。1980年代至1990年代初的萌芽阶段，中国开始引入现代卫生巾、纸尿裤等产品，1982年从日本引进第一条卫生巾生产线，1993年开始生产纸尿裤，但由于技术依赖进口，产品售价较高，消费群体主要限于一线城市和高收入人群。1990年代中期至2000年的快速扩张阶段，国外企业纷纷进入中国市场，金佰利于1994年正式进入中国，恒安集团于1998年在港交所上市，市场需求和渗透率快速增长，产品以解决基础吸收与防漏为主。2001年至2015年的多元化阶段，市场竞争加剧，消费者不再满足于基础功能，开始追求品牌、性价比、舒适度和多元化功能，卫生巾领域出现液体卫生巾、纯棉材质、裤型卫生巾等高端产品，成人失禁用品市场也初步形成。2016年至今的国际化阶段，中国吸收性卫生用品企业开始积极拓展国际市场，2017年延江股份在埃及建厂，2018年恒安国际在俄罗斯建厂，行业进入全球化竞争新阶段。
政策规范和技术标准的不断提升，为行业健康发展奠定了坚实基础。从2020年《环境标志产品技术要求吸收性卫生用品》（HJ1061-2019）到2022年《纸尿裤》系列标准（GB/T28004.1-2021和GB/T28004.2-2021），再到2021年《吸收性卫生用纸制品生产过程质量安全状态监测与评价指南》（GB/T 40269-2021），行业标准体系日益完善。这些标准覆盖婴儿、成人细分品类，从基础规格到卫生细节，一步步驱动行业高质量升级，让产品更贴合健康使用需求。随着新国标的落地实施，行业将迎来全面升级，产品质量和安全性能将得到进一步提升，为消费者提供更加可靠的健康保障。
女性卫生用品作为吸收性卫生用品行业中规模最大的细分市场，2024年市场规模达到867.1亿元，占整个行业的65.6%。2018-2024年间，该细分市场七年复合增长率达7.5%，呈现持续上升趋势。这一增长主要得益于女性健康意识提升和对材料安全性的更高追求，消费者越来越注重产品的功能性与体验感，推动市场消费升级和高端化发展趋势。
欧睿咨询数据显示，2009-2023年中国卫生巾平均价格从0.5元/片涨至0.9元/片，价格提升明显。这种高端化趋势在2025年表现得尤为突出，各大品牌纷纷推出创新产品：护舒宝发布全新液体卫生巾Pro健康专研版，采用创新的物理隔菌技术，提升安全健康性能；七度空间推出“蔓越莓A+”有机纯棉卫生巾新品，宣称可以12小时长效抑菌。这些创新产品不仅满足了消费者对安全性的基本需求，还提供了额外的健康价值，因此能够以更高价格获得市场认可。
市场竞争格局方面，中国女性卫生用品市场正经历深刻变革，呈现出“外资品牌深耕存量市场、国产品牌加速突破壁垒、新锐品牌创新破局竞争”的典型态势。一个明显趋势是市场集中度的下降——CR5占比由2020年的36.7%下降至2024年的28.2%。虽然苏菲（日本，25.3%）、护舒宝（美国，11.9%）、高洁丝（美国，11.4%）等传统头部品牌仍占据市场主导地位，但以全棉时代的奈丝公主、她研社为代表的新锐品牌通过聚焦高品质材质、精准人群定位和创新营销方式，积极抢占市场份额，特别是在电商渠道表现突出。
恒安国际旗下的七度空间品牌是国产品牌高端化转型的典型案例。作为中国女性卫生用品国产品牌中市占率第一的品牌，七度空间近5年来持续推进产品高端化战略：2021年进一步推广「Space7」系列，并签约刘浩存为品牌代言人，为品牌注入少女感和活力；2023年推出采用天山雪域稀缺纯净长绒棉的「新品天山绒棉系列」，满足消费者对高质量产品的需求；2024年继续加大对「裤型」系列产品的推广力度，并推出升级版的「萌睡裤」；2025年上半年推出「蔓越莓A+」有机纯棉卫生巾新品，融入天然蔓越莓精华，宣称可以12小时长效抑菌，同时创新运用微胶囊净味技术。这一系列高端化创新帮助恒安国际在2024年卫生巾业务毛利率稳定在63.7%的高位，尽管营业收入下滑8.1%至56.78亿元。
女性卫生用品行业的高端化趋势还体现在原材料和技术的持续创新上。随着消费者对安全性的关注度提高，纯棉、有机棉等天然材料越来越受到青睐；抗菌、消臭、净味等功能成为产品差异化竞争的关键点；舒适度、贴合度、透气性等使用体验也成为品牌竞争的重要维度。未来，随着女性健康意识的进一步提升和消费能力的增强，中国女性卫生用品市场将继续保持增长趋势，高端化、功能化、个性化将成为主要发展方向，市场规模有望进一步扩容。
与女性卫生用品市场的稳步增长形成鲜明对比，婴儿护理用品市场正面临严峻挑战。2018-2024年，中国婴儿护理用品市场规模呈持续下降趋势，七年复合增长率为-7.1%，市场规模从2018年的493.7亿元下降至2024年的317.1亿元。这一下滑主要源于中国新生儿数量的持续减少——根据国家统计局数据，中国常住人口新生数量由2018年的1,523万人下降至2024年的954万人，降幅达37.3%。
人口出生率的变化与中国的生育政策调整密切相关。2015-2024年间，中国新生儿人数总体呈快速下降趋势。2016年以前中国实行“单独二孩”政策，仅允许一方是独生子女的夫妇生育两个子女；2016年，中国实施全面二孩政策，在政策刺激下新生儿数由2015年的1,566万人短暂上升至1,883万人，但此后人们生育欲望下降，新生人数持续减少，六年复合增长率达-10.82%；2021年5月“三孩政策”落地，中国新生人数基本维持在900万人/年，但较二孩政策刚开放时仍然大幅减少，下滑趋势未根本扭转。
为应对人口出生率下降的挑战，2025年1月1日起，国家对3周岁以下婴幼儿家庭实行每年3,600元的育儿补贴政策，预计未来新生人数将维持稳定并有略微升高。这一政策可能为婴儿护理用品市场带来一定的稳定作用，但难以根本扭转市场下滑的大趋势。
在市场整体下滑的背景下，竞争格局也发生着显著变化。2024年婴儿尿裤市场格局中，好奇（美国，16.4%）、帮宝适（美国，14.3%）以超三成份额领跑，延续外资头部优势；Babycare（中国，8.0%）凭8.0%跻身第一梯队，宜婴（中国，2.5%）、奇莫（中国，2.1%）等本土品牌紧随其后；日系品牌大王（日本，2.8%）、妙而舒（日本，2.7%）、Moony（日本，2.6%）、妈咪宝贝（日本，2.5%）合计占比不足11%，影响力渐弱。整体来看，中国婴儿护理用品市场CR10中，国外品牌占比为77.4%，国内品牌占比仅22.6%，国外品牌凭借多年的品牌积淀、成熟的技术体系和对高端市场的深耕，仍在头部阵营占据相对主导地位。
宝洁公司的帮宝适品牌是外资品牌在中国市场面临挑战的典型案例。2024年，帮宝适以线上销售额占比13.2%稳居第二，纸尿裤/拉拉裤线上销售额达36.6亿元，但与行业首位的好奇存在显著差距，同时还承受着来自后方竞争对手babycare的追赶压力。帮宝适与好奇的差距主要源于品牌定位与形象偏大众化、本土化改进较慢和品控不稳定与安全隐患。好奇的品牌定位与形象更高端，且产品更贴合中国宝宝体型，例如采用针对中国宝宝体型研发的3D环腰剪裁技术和波浪形防漏隔边，实现360°动态贴合，防止侧漏，并通过加宽腿围来减少勒痕；而帮宝适部分产品尺寸偏小，容易给宝宝腿部造成勒痕，且近年来不断曝光存在尖锐异物、虫卵、过敏等安全问题和产品质量问题，导致市场份额出现下滑趋势。
面对挑战，帮宝适加强生产质量与品控，实现智能化生产，并且在2025年8月成立“护臀研究中心”，发布适合新生儿敏感肌的‘护臀级’纸尿裤。这一举措反映了行业整体向专业化、差异化方向发展的趋势。在婴儿护理市场整体萎缩的背景下，品牌需要通过产品创新、品质提升和精准营销来寻找增长机会，高端市场和技术创新成为破局的关键。
与婴儿护理用品市场形成鲜明对比，成人失禁用品市场正迎来快速增长期。2018-2024年，中国成人失禁用品市场规模从70.3亿元增长至137.1亿元，七年复合增长率达11.7%，成为吸收性卫生用品行业中增长最快的细分市场。这一增长主要得益于中国人口老龄化程度的不断加深和社会对老年群体生活质量的日益重视。
中国作为人口老龄化严重的国家，65岁以上人口占比从2015年10.5%升至2024年15.6%，老龄化速度明显加快。根据人口结构数据，预计未来几十年中国老龄化程度将进一步加深，成人失禁用品的消费群体正在不断扩大。研究表明，65岁以上老年人中，有50.9%存在尿失禁或大便失禁问题，这一高比例为成人失禁用品创造了巨大的市场需求。
政策支持也是推动成人失禁用品市场发展的重要因素。2025年1月，国务院发布了《关于深化养老服务改革发展的意见》，提出加快建立长期护理保险制度，明确要加速构建长期护理保险制度，科学划定经济困难失能老年人护理补贴的覆盖范围与补贴标准，推进长期护理保险和经济困难的高龄、失能老人护理补贴等政策协同。目前，失禁护理用品已纳入49个城市医保报销范围，有效缓解了消费者经济压力，提高了产品可及性。
社会认知度的提升也是市场增长的重要驱动力。随着社会对失禁问题认知提升、羞耻感弱化，成人失禁用品的接受度不断提高。然而，当前中国成人失禁用品市场渗透率仍然较低，2024年仅为3%，与日本（80%）等发达国家差距显著。这一巨大差距也反映了中国成人失禁用品市场的巨大潜力——当下市场需求主要集中于中重度失禁患者；而轻度失禁群体，受传统观念影响，对产品接受度和使用意愿普遍较低，未来还有很大的开发空间。
市场竞争格局方面，中国成人失禁用品市场格局较为分散，集中率较低，整个行业仍处于竞争初级阶段，CR5不足30%，显著低于成熟日用品行业。这一现状反映出市场标准化程度低、区域需求差异大，且消费者品牌忠诚度有限。CR5中，可靠（36.3%）凭借先行优势，以超三成份额领先，安尔康（27.4%）、包大人（14.4%）等品牌紧随其后。成人失禁用品市场中，中国品牌凭借高性价比占据主流市场，头部企业通过产品创新与供应链整合构建差异化优势；中小厂则依托区域性渠道资源，以低价策略切入市场，争夺长尾市场空间。
可靠股份是中国成人失禁用品行业的典型代表和龙头企业。该公司成立于2001年，最初重点发展婴儿护理产品，但由于前期技术方面的欠缺，导致婴儿纸尿裤锁水性能不佳，市场表现平平。随后受到日本深度老龄化社会对成人失禁用品的巨大需求的启发，叠加2008年金融危机导致海外业务受阻，可靠股份逐渐将重心转向中国成人失禁产品新赛道。2020-2024年间，公司成人失禁产品的营收占比不断上升，由2020年的26.5%上升至51.7%；而婴儿护理产品比重由2020年的57.9%下降到2024年的38.6%。这一战略转型使可靠股份成为中国成人失禁产品行业龙头，在电商平台成人纸尿裤品类中连续多年蝉联销冠。
尽管可靠股份作为国内成人失禁护理领域的龙头企业，在后疫情时代经历了业绩调整与盈利修复，但营收增长乏力、核心产品收入下滑以及费用端的压力仍是其面临的严峻挑战。2020年，公司响应国家号召，扩充了口罩等紧缺护理产品品类，营业收入达到16.4亿元；2021-2024年，受中国婴儿出生率下降的影响，公司婴儿护理用品营业收入不断下降，2024年营业收入下降到10.8亿元。未来的发展将取决于其高端化战略的有效性、成本控制能力以及能否在老龄化带来的潜在市场中抓住机遇。
以上就是关于2025年中国吸收性卫生用品行业的全面分析。总体来看，吸收性卫生用品行业正处于结构调整和转型升级的关键时期，不同细分市场呈现出截然不同的发展态势。女性卫生用品作为规模最大的细分市场，持续通过高端化创新推动增长，安全性、舒适性和环保性成为产品创新的主要方向；婴儿护理用品市场受人口出生率下降影响面临挑战，品牌需要通过差异化和品质提升来寻找增长机会；成人失禁用品则受益于人口老龄化趋势和政策支持，市场潜力巨大但渗透率仍然较低，未来发展空间广阔。
从产业链角度看，吸收性卫生用品行业涵盖上游原材料供应商到终端销售的多个环节，原材料价格波动对成本影响显著。2020-2024年，高分子吸水材料的平均价格由12.5千元/吨增加至15.5千元/吨，主要受石油和丙烯酸单体价格上涨推动；而无纺布价格则呈波动下降趋势，2024年平均价格维持在19.8千元/吨的相对低位。这种原材料成本的分化趋势对行业盈利能力产生重要影响。
未来，随着消费升级、人口结构变化和技术进步，中国吸收性卫生用品行业将继续朝着高质量、高标准、高附加值的方向发展。政策规范的不断完善将为行业健康发展提供保障，消费需求的多样化和个性化将推动产品创新和市场细分，而全球化竞争将促使企业提升国际竞争力。在这个过程中，能够准确把握消费趋势、持续进行产品创新、有效控制成本的企业将在竞争中脱颖而出，引领行业未来发展。
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