轻工制造行业2025年中期投资策略：成长破局，价值奠基.pdf
- 上传者：9*****
- 时间：2025/07/07
- 热度：305
- 0人点赞
- 举报
轻工制造行业2025年中期投资策略：成长破局，价值奠基。复盘和展望：25H1国补拉动不足、消费大盘疲软，结构性成长“新”消费行情集中演绎。我们认为“新”消费的底层逻辑在于经济转型期人口 代际迭代、消费观念变化。虽然定价充分，但考虑中期业绩成长消化估值，下半年依然会是板块明确的投资主线。轻工 （ “新”消费主要包括： 1）中产阶级情绪消费需求衍生出的景气赛道例如潮玩、宠物、电子烟、户外；（2）部分传统赛道中产品周期向上、复购实现验证的质价比 个股 ，例如百亚、登康、豪悦、匠心，或者AI眼镜和床垫。除了“新”消费，25H2部分周期底部的优质制造也开始进入布局区间，例如底部利 润夯实、产量加速成长的太阳纸业；全球海外布局卡位、新赛道延伸的裕同科技；金属罐周期底部、海外开始拓展的奥瑞金等。
免责声明：本文 / 资料由用户个人上传，平台仅提供信息存储服务，如有侵权请联系删除。
- 相关标签
- 相关专题
热门下载
- 本年热门
- 本季热门
- 本月热门
- 关于2025年国民经济和社会发展计划执行情况与2026年国民经济和社会发展计划草案的报告——2026年3月5日在第十四届全国人民.pdf 7878 6积分
- 中国网络视听协会：中国网络视听发展研究报告（2026） .pdf 7017 3积分
- 市场监管局：2025直播电商行业发展白皮书.pdf 6529 7积分
- 房地产行业第8_9周周报（2026年2月14日_2026年2月27日）：26年春节新房成交量低于23_25年，二手房成交量高于23_25年；上海优化限购、公积金和房产税政策.pdf 6294 2积分
- 中国新就业形态研究中心-2025中国蓝领群体就业研究报告.pdf 6173 3积分
- 中国股票策略：中国最佳商业模式研究（第二版）.pdf 6006 6积分
- 互联网行业：第57次中国互联网络发展状况统计报告.pdf 5854 6积分
- 2026年政府工作报告.pdf 5317 3积分
- 中国2026年展望：探索新动能.pdf 5307 2积分
- 2025中国新就业形态报告.pdf 5091 3积分
- 中国新就业形态研究中心-2025中国蓝领群体就业研究报告.pdf 6173 3积分
- 腾讯研究院-从超级个体到超级团队：AI时代组织变革的涌现路径.pdf 4861 6积分
- 腾讯研究院：2026丰饶之后：AI Coding 观察报告.pdf 4826 4积分
- 兰花科创-600123-优质无烟煤龙头，煤化一体静待周期反转与技改红利释放.pdf 3806 2积分
- 机械设备行业：拥抱科技，重视AI为主线的设备及硬件等投资机会.pdf 3524 4积分
- TGV玻璃基板行业动态报告：玻璃基板崛起，赋能先进封装.pdf 3386 1积分
- 锐翔智能-920178-北交所首次覆盖报告：FPC整线“小巨人”深度绑定头部客户，向光模块固晶机设备延伸成长边界.pdf 2492 2积分
- 纺服行业周报：运动品牌Q2流水放缓，安踏、361度表现韧性强.pdf 1911 3积分
- 易观分析-具身智能行业：2026年中国具身智能重点行业应用与场景价值分析报告.pdf 1814 6积分
- 中国汽车工业协会-汽车行业：2025中国汽车后市场年度发展报告.pdf 1811 8积分
- 产业深度：生根与重构——2026年全球人工智能技术、政策、产业与投融资趋势全景洞察报告.pdf 1581 8积分
- 房地产行业专题报告：城市更新推动高质量发展.pdf 1538 3积分
- 能源电子行业月报：功率器件交期持续拉长，行业景气度稳步提升.pdf 1244 2积分
- 千瓜数据-消费行业：2026年上半年热门行业数据简报.pdf 1048 2积分
- AI医疗行业2026年6月月报：AI诊断与药研资本化提速，医疗智能体加速落地.pdf 1001 3积分
- 厄尔尼诺如何影响资产价格：气候风险传导、历史复盘与2026年展望.pdf 684 2积分
