2024年影视行业专题研究：国产剧十年复盘，辉煌、退潮与新生

1. 辉煌：需求日渐提升，供给攀至巅峰

如果从一二级市场投资热度来看，2014-2018 年是影视行业最火热的时 期，投资热情从二级向一级传导。二级市场影视院线板块市盈率的顶点 出现在 2015 年 6 月，最高达 130x 的静态市盈率，这反应当时市场投资 者对影视行业预期的不断抬升。而这种预期的热度也从二级向一级传导， 在二级市场影视院线板块市盈率达到顶峰后，2016 年一级市场传媒投资 事件数量达到最高的 1,867 件，2015-2017 年连续三年超过 1,500 件。投 资的热度能反映行业的发展阶段，这也映证了 2015 年左右是影视行业 最辉煌的时期。

1.1. 政策利好，渠道拓展，造就电视剧的黄金年代

复盘二十年国产电视剧供给，曾攀至巅峰，后也跌至低谷，供给侧的变 化映射了产业的周期。造就辉煌的原因有很多，广播电视的壮大、居民 文化需求的提升、播映渠道的多元等等，同时供给侧出清的原因也来自 多方面共振。回望电视剧数量的变化，根据国家广电总局的统计，在 2009年国际金融危机之前，获得发行许可证的电视剧部数和集数就达到顶峰， 后虽受大环境影响，但也在 2012 年回到高点，尤其是集数创历史最高。 2012-2015 年部数虽略有下降，但集数维持在 1.5 万集以上，这段时间成 为了国产电视剧最辉煌的 3 年。

从政策端来看，“十一五”到“十二五”期间，文化产业的相关管理部 门针对包括电视剧行业在内的文化体制建设和文化产业发展出台了诸 多文件，对文化产业的繁荣发展起到了重要的促进作用。核心文件包括 《关于深化文化体制改革的若干意见》、《文化产业振兴规划》、《文化部 关于加快文化产业发展的指导意见》、《关于金融支持文化产业振兴和发 展繁荣的指导意见》、《中共中央关于深化文化体制改革、推动社会主义 文化大发展大繁荣若干重大问题的决定》等。这些文件对我国文化体制 改革创新、产业结构调整、发展的目标任务以及投融资等配套措施进行 了明确规定，引领包括电视剧在内的文化产业步入黄金年代。

同时，在电视剧的观看渠道方面，有线电视、IPTV 等电视直播渠道均 实现快速发展。根据国家统计局和工信部的数据，2006-2015 近十年的 时间，全国有线广播电视用户数从 1.4 亿户增长至 2.4 亿户，如果按照 2015 年国家统计局发布的 1%人口抽样调查公报中的 4.09 亿户家庭估算， 则有线广播电视接近覆盖全国 60%的家庭。而当年城镇人口占比约为 56%，这意味着有线广播电视已覆盖了大部分的城镇家庭和一部分的乡 村家庭。除此之外，自 2014 年开始蓬勃发展的 IPTV 也使得直播信号覆 盖面进一步拓宽，在不纳入移动专网用户的情况下，在 2017 年 IPTV 覆 盖家庭户数已超过 1 亿户。

在有线广播电视走进千家万户的同时，互联网渗透率也在迅速提升，这 使得国产电视剧在电视直播之外，新增了重要的观看渠道。根据 CNNIC 的统计，2008-2015 年中国网民规模从不到 3 亿人提升至接近 7 亿人， 年均复合增速为 12.7%，互联网的普及率超过了 50%的重要节点。“网台 联动”的概念随着网民数量的增加应运而生，剧集在电视台率先播出后， 会同步或者延后登陆互联网视频平台。渠道的拓展使得制作方有了更多 元的版权收入来源，造就了 2015 年前后的剧集繁荣。

对比 2013-2015 年头部电视剧在网络端的播放量变化，可以看出互联网 视频平台已逐渐成为核心的播放渠道。根据艺恩的统计，2013 年网络播 放量前十的剧集中，第一名《咱们结婚吧》网络总播放量为 34.2 亿次， 2014 年第一的《古剑奇谭》网络播放量提升至 82 亿次，但前十剧集的 总播放量仅比 2013 年多 100 亿次左右，第二到第十名的播放量与 2013 年未拉开明显差距。但 2015 年电视剧在网络端的播放量出现大幅提升， 前三剧集《花千骨》、《武媚娘传奇》和《琅琊榜》网络播放量均超过百 亿次，前十的剧集网络播放量达 886.9 亿次，相比 2014 年上涨近 200%， 标志着“网台联动”的 1.0 版本“先台后网”逐渐成形。

在 2015 年之前电视剧占据绝对优势，且在 2012 年取得发行许可证的电 视剧集数达到历史最高的 1.77 万集，加之积压的剧集，电视剧呈现供大于求的现象，在此背景下，影响行业格局的“一剧两星”政策出台。“一 剧两星”是对“4+X”的调整，2004 年“4+X”规定一部电视剧最多在 4 家上星卫视和几家地面频道同时播出，这使得二三线频道能通过合力 购买平摊成本。“一剧两星”规定一部电视剧最多只能同时在两家上星 频道播出，每晚黄金档电视剧播出数量不超过 2 集。新规旨在疏导电视 剧供给，支持头部精品剧发展，并间接降低演员片酬，同时给予观众更 多的观看选择。但在网络视频蓬勃发展的时期，“一剧两星”在 2014 年 的提出也给网络剧的发展带来了重要契机，2014 年成为中国网剧元年。

1.2. 移动互联网渐成主流，网络剧大幕拉开

在互联网渗透率快速提升的同时，中国网民的上网时长伴随着通讯设施 的完善在 2013 年实现跃升，这为网络视频尤其是移动视频的发展奠定 了基础。根据 CNNIC 的统计，2013 年中国网民每周上网时长达到了 25 小时，相比 2012 年增加了 4.5 小时，且 2013-2020 年间，除了疫情期间， 每周上网时长维持在 25-28 小时，这说明自 2013 年开始已有互联网沉浸 式应用生长的土壤。2013 年上网时长跃升的原因主要是 Wi-Fi 和 3G 网 络的普及，这使得互联网有观看视频等大流量、长时间内容的基础。

从手机网民的规模增长来看，2013 和 2016 年是重要节点，一是如前文 所述移动视频成为剧集重要播放渠道，二是网络剧正悄然走向成熟。根 据 CNNIC 的统计，在 2013 年中国手机网民规模达到 5 亿人，手机网民 占整体网民的比例达到 75%，这标志着移动互联网的普及度较高；在 2016 年手机网民占整体网民的比例超过 90%，这意味这移动互联网成为 日常上网的主要终端。

在这样的背景下，我国网络视频用户和手机网络视频用户先后在 2015 和 2016年超过 5亿人，为网络剧的发展奠定基础。根据 CNNIC 的数据， 网络视频用户在经过二十一世纪第一个十年的发展，已经有了 3 亿人以 上的用户基础，相比之下，手机视频用户规模在 2013 年实现了同比 80% 以上的增速，并在 2016 年占手机网民的比例超过了 70%。移动视频用 户规模的扩张带来了两个结果，一是长视频平台的盈利模式逐渐跑通， 有能力自主购买或者制作剧集；二是手机既是拍摄工具又是观看工具， UGC 崛起，继而短视频走上历史舞台。这两个方向在 2015 年后深刻影 响了剧集行业的发展。

长视频平台盈利模式跑通前提是有充足的用户规模，这使得广告和付费 两个互联网核心盈利模式得以运行。根据 QuestMobile 的统计，爱奇艺、 腾讯视频和优酷三家头部视频平台在 2015 年初的 MAU 在 2 亿人左右， 后在 2017Q3 迅速提升至 5 亿人，而截止目前长视频平台 MAU 的高点 为 6 亿人，这意味着 2015-2017 年长视频平台迅速完成了用户积累，同 时在“一剧两星”等政策的影响下，以及移动视频对使用场景的拓展， 网络剧得到快速发展。在上述因素的影响下，剧集的“网台联动”也从 “先台后网”向“先网后台”转变。

网络剧的发展始于 2014 年，但走向繁荣在 2016 年。2014 年被称为网络 剧“元年”，综合艺恩和骨朵数据，2014 年网络剧上线数量由前一年的 50 部快速提升至 205 部，在 2015 年创下最高的 379 部。但播放量的跃 升是在 2016 年，当年网络剧总播放量达到 892 亿次，相比 2015 年增长 近 300%。最为爆款的网络剧《老九门》在暑假期间开播，累计播放量 高达 114 亿次，远超 2015 年头名《盗墓笔记》28 亿次的播放量，《余罪》 和具有标志性意义的《太子妃升职记》也在 2016 年获得 30 亿次以上的 播放量。自 2016 年开始，网络剧正式进入大众视野，“先网后台”的局 面也慢慢出现。

在“先网后台”如火如荼发展的同时，网络剧也迅速向精品化迈进，总 成本过亿的网剧在 2016 年出现。“先网后台”的第一部网络剧是《蜀山 战纪》，在 2015 年 9 月于爱奇艺独播后，于 2016 年 1 月先后在安徽卫 视和江西卫视播出。具有里程碑意义的是《老九门》，在网络端取得过 百亿播放量的同时，在东方卫视同步播出，平均收视率 0.941%，最高收 视率 1.213%。网络剧取得的优秀成绩单使各大视频平台联合专业制作公 司发力网剧，单集成本超过 500 万或者总成本过亿的网剧数量逐渐增加。 而网剧的精品化和成本的抬升，叠加后期政策的引导深刻影响了网剧产 业链变革，结果是长视频平台自制剧和定制剧占比提升，仅少数头部剧 集制作公司拥有版权剧开发能力，最终使剧集行业走向冷静期。

1.3. 辉煌的尾声：剧集公司业绩增长明显，综艺取代剧集成为 黄金档常客

在经过电视剧和网络剧轮番步入黄金发展阶段的同时，多数上市公司的 影视相关业务收入在 2015-2017 年实现快速增长。统计在 2015-2017 年 间上市的有影视相关业务的 17 家公司，华策影视为其中的佼佼者，多数公司在 2016 年收入规模为 10 亿元以下。2015 年 17 家上市公司合计 收入规模为 90 亿元，次年同比提升 66%至 150 亿元，2017 年继续同比 增长 24%至 185 亿元。这种趋势与电视剧和网络剧的发展趋势契合。但 在 2017 年后，随着剧集市场进入冷静期，行业开始出清，部分公司退 出二级市场，也标志这辉煌时代的落幕。

不过，在剧集蓬勃发展的阶段，另一种娱乐内容形式——综艺也实现了 突破，并逐渐取代剧集成为周五到周日黄金时段的主角。国产综艺的萌 芽期在 80-90 年代，央视的《春节联欢晚会》、《综艺大观》、《同一首歌》、 《幸运 52》等都是早期综艺的代表。后来随着东方卫视《我型我秀》， 湖南卫视《超级女声》等现象级真人秀综艺出现，国产综艺持续涌现。 2010 年左右，引进的海外综艺逐渐得到关注，《中国好声音》、《爸爸去 哪儿》、《奔跑吧！兄弟》霸占了周五至周日的黄金时间。后随着“限娱 令”、“限韩令”等政策的颁布，国产原创综艺逐渐成为主流。在互联网 视频成熟后，网络自制综艺成为长视频平台广告招商的重要载体。

综艺的发展一定程度侵占了剧集的观看时长，但并未对剧集产业的本质 产生影响。根据艾瑞咨询的数据，综艺的市场规模在 2014-2018 年快速 扩张，到 2018 年已经有 300 亿的市场规模。在这种情况下，电视剧的 播放时长占比从 2013 年的 54.2%下降至 2017 年的 50.3%。但在用户规 模整体提升的红利期，综艺和剧集实现了共同繁荣。

并且，综艺和剧集本质是在同一平台的“内卷”，对于电视广播和长视 频平台总体起促进作用。参考广电总局的统计数据，2010-2019 年全国 广播电视总收入实现快速增长，其中在 2012-2016 年间增速受广告“限 长令”、“一剧两星”等政策的影响有所下降，但在综艺的推动下 2017 年开始再度恢复较快增速。但是，自 2017 年开始剧集有关的政策不断 出台，一直延续至 2022 年，同时短视频平台迅速兴起，抢占视频类应 用时长，长视频平台为控制成本，定制剧、自制剧渐成主流，剧集制作 产业步入调整期。

2. 退潮：行业加速出清，长短视频平台话语权增强

2.1. 制片方大浪淘沙，政策引导行业健康发展

自 2017 年开始，全国持有电视剧制作许可证（甲种）的制片方明显减 少，行业在巅峰后进入“大浪淘沙”时期。“甲证”要求持证机构在两 年内制作完成 6 部以上单本剧或 3 部以上连续剧（每部 3 集以上）。根 据广电总局公布的数据，2016 年之前持证机构数量基本在 130 家以上， 2017 和 2018 年下降至 113 家，到 2019-2021 年减少到仅剩 73 家， 2021-2023 年只有 41 家。而这 41 家持证机构中，9 家为事业单位，18 家为国有企业，民营企业仅 14 家。行业的出清来自多种因素，最终的 结果是腰尾部制片机构数量大幅减少，头部制片机构成为剧集发展的风 向标。

回顾 2017-2022 年国家广播电视总局出台的行业政策和意见，核心是治 理行业乱象，引导剧集产业健康发展。2017 年 9 月，“限薪令”出台，要求全部演员的总片酬不超过制作总成本的 40%，其中，主要演员不超 过总片酬的 70%；2018 年底加强网络剧的审核力度；2019-2022 年出台 多项措施对剧集内容加以引导；在 2022 年 8 月明确要把好导向关、内 容关、人员关、播出关、片酬关、宣传关，确保电视剧领域意识形态安 全、文化安全。这些政策和意见遏制了剧集产业无序发展的乱象，加速 行业出清，同时符合时代正能量的现实题材剧集和精品头部大剧获得了 更多观众的青睐。

从题材变化的层面来看，2019 年是较为明显的一年，当年无论是现实题 材的数量占比还是剧集热度都呈现上升趋势。根据艺恩的统计，2015 年 台网播放量前三的剧集为《芈月传》、《花千骨》、《琅琊榜》，均为古装 题材电视剧，2016-2018 年现实题材剧集热度有所提升，《欢乐颂》、《人 民的名义》、《大江大河》剧集热度跻身前三。到 2019 年时，随着“限 古令”出台，现实题材剧集的热度进一步提高，《亲爱的，热爱的》和 《都挺好》跻身前二。在 2019 年剧集上线数量下降的背景下，现实题 材剧集占比提高至 30%。随后在 2020 年，《隐秘的角落》、《沉默的真相》 等现实题材悬疑剧上映，再度将现实题材剧集的热度和评分提至新高度。

与此同时，文娱产业的投资热情下降，资源向精品剧集中，经过调控后 逐渐呈现“精品为王”的格局。对于内容题材的引导提升了剧集总体质 量，但一定程度上影响了内容产业题材的多样化，进而降低了投资预期。 根据艺恩的统计，2018 年开始文娱行业投资事件数量逐季下滑，从 2018Q1的187件减少至2019Q1的67件，剧集投资规模在经过2015-2018 年的逐年上涨后，于 2019 年降至 168 亿元。而在投融资热度下降的背 景下，精品剧的重要性愈发提升，优质剧集更能获得超额收益。2019 年艺恩播映指数前十的剧集豆瓣平均分为 7.2 分，前三十的剧集豆瓣平 均分为 6.5 分，均明显高于 2018 年，“精品为王”的时代来临。不过， 无论是政策引导还是投融资退坡，并未大幅影响网络剧的观看时长壁垒， 但随着同为视频内容的短视频平台兴起，伴随着 UGC 内容的成熟，长 视频的观看时长受到挑战。

2.2. 短视频异军突起，UGC 渐成主流，长视频遭遇外扰

在 2020 年前后，短视频流量到爆发节点，但与之对应的是长视频流量 下滑。根据 QuestMobile 的统计，抖音在 2020 年一季度 MAU 超过 5 亿 人，随后延续增长趋势，在 2021 年二季度 MAU 超过 6 亿人，突破长视 频单一 App 的 MAU 最高点，并于 2022 年三季度 MAU 突破 7 亿人。另 一短视频平台快手也保持了 4-5 亿人的 MAU 规模。同时，抖音和快手 均推出面向下沉市场的极速版 App，在 2021 年四季度均获得 2 亿人以 上的 MAU。在短视频的压力下，长视频平台爱奇艺和腾讯视频在 2020 年一季度 MAU 触及 6 亿人后随即下降，到 2021 年四季度下滑到 4-5 亿 MAU 的区间，流量规模回到 2017 年前后。

并且，短视频的内容量不断丰富，且没有明显季节变动趋势，这使得短 视频流量壁垒较难被挑战。长视频平台的用户规模变化一般与内容上线 节点或者爆款内容出现的时间相关，有高热度剧集或者综艺播出更易拉 升月活规模。但短视频的上新和热点不是脉冲式而是持续性的，根据 QuestMobile 的统计，自 2022 年 9 月短视频 App 的月活达到 9.4 亿人之 后，一直到 2023 年 9 月一年的时间未低于 9.4 亿人，这种特性使短视频 没有档期属性，壁垒更为稳固。

而在使用时长方面，短视频已经超过长视频，且在多维度占据全网流量 头名。根据中国网络试听节目服务协会和 QuestMobile 的统计，2019 年 12 月短视频人均单日使用时长达到 101 分钟，超过长视频成为最重度使 用的网络视听应用，且在 2020 年 6 月用户规模在网络视听应用中占比 接近 30%，领先长视频和网络直播等应用类型。在全网维度来看，短视 频在 2021 年 6 月成为全网使用时长最长的应用类型，时长占比超过即 时通讯接近 26%，并在后续时间进一步压缩长视频的使用时长。短视频 的兴起在表观上影响的是长视频平台的用户规模及使用时长，但本质是 对下游平台用户付费和广告规模的侵占，并进一步向上游延伸使得平台 在采购剧集时更加谨慎，成本控制更为精细，自制剧和定制剧悄然成为 主流。

除此之外，短视频的社交属性使得 UGC 内容风靡，这为平台节省了大 量的内容采买成本，更具竞争优势。在 2020 年前后，以抖音、快手为 代表的短视频和以哔哩哔哩、西瓜视频为代表的中视频流量快速增长， 其内容的核心构成均是以用户自创为主的 UGC 和 PUGC 内容。其优势 在于内容量能快速积累，且通过社交传播更易激发用户创造热情。是否 为 UGC 内容曾经一度是短视频和长视频的重要差别之一，但随着短视 频平台内容专业化，长视频内容短剧化，界限越来越模糊。不过，UGC 内容与短视频相辅相成，与社交的天然结合成为短视频流量爆发的重要 因素之一。

2.3. 长视频平台盈利模式跑通，自制剧再受重视

剧集的全网播放量在短视频的挑战下，自 2019 年开始持续下滑，但剧 集会员内容有效播放量在 2022 年实现较快增长。会员付费内容以精品 剧为主，同时还有超前点播等类型的内容。这种趋势意味着观众愿意为 优质内容买单，在长视频平台面临市场挑战和自身盈利压力的节点，以 精品的剧集和压低成本的自制剧/定制剧来获得付费会员数量提升，成为 各大平台的共识。根据云合数据，2020年全网自制剧上线数量为167部， 占比 35%，相比 2019 年提升 45%，远超分账剧的占比。

并且，在付费会员数增长放缓的背景下，以自制剧的形式压缩成本是实 现盈利的重要方法之一。爱奇艺和腾讯视频的付费会员数自 2015 年开 始经历一轮快速增长，但在过亿后遇到增长瓶颈，在这种情况下或者开 源提价，或者节流压缩成本，平台尝试了不止这两种方法。在管控成本 方面，自制剧是较好的措施，但这在一定程度上与我国“制播分离”的 惯例相背，可能影响剧集制作机构的独立性。

然而，如果对比国内外头部视频平台自制内容占比，会发现自制剧或是 大势所趋。Netflix 和爱奇艺在内容创作方面均有同样趋势，即在内容资 产增长的同时，自制内容资产占比也在提升，到 2022 年时两个平台的 自制内容资产占比均超过 60%。不过，自制或定制剧的发展与剧集产业 投融资紧张有一定关系，也为部分制片方度过难关提供了支持。

从爱奇艺最新的财报来看，会员付费成为最重要的收入来源，盈利模式 已经跑通。2022 年一季度，爱奇艺 NON-GAAP 运营利润和净利润均首 次转正，2022 全年爱奇艺 NON-GAAP 净利润为 12.84 亿元，2023 年该 项数据同比增长 121%至 28.38 亿元。盈利模式跑通的重要原因是会员收 入的提升，2023 年爱奇艺会员服务收入占比接近 64%，其中第四季度 ARM 达 15.98 元，均创历史新高。然而，随着重提“百花齐放”，短视 频平台对内容出圈的需求以及新技术的发展，国产剧产业链或又站在新 一轮浪潮的岸边。

3. 新生：精品为王，短剧爆发，技术推动

3.1. 2023 年国产剧趋势：提质减量，百花齐放

2023 年的国产剧以《狂飙》开幕，以《繁花》谢场，虽上新量减少，但 播放量与口碑均有显著提升。根据云合数据的统计，2023 年国产剧集上 新数量下降至 305 部，集数下降至 8,829 集，量虽减但质提升。新剧集 均 V30 有效播放达 1028 万，同比 2022 年增长 23%，且 1000 万以上集均 V30 有效播放占比达 34%，明显超过 2021 和 2022 年的占比。2023 年延续剧集精品化的趋势，但更重要的变化是剧集类型再度回到“百花 齐放”。

2023 年的热播剧再度聚焦古装与悬疑，且有多种元素融合的剧集上新。 2022 年 11 月 10 日，《人民日报》刊发中宣部部长李书磊署名文章，明 确“坚持百花齐放、百家争鸣，是繁荣发展社会主义文化的重要方针”。 在此基础上，2023 年的剧集题材更为多样化，2019 年以来数量减少的 古装剧明显增多，同时悬疑剧、玄幻剧和多种元素融合的剧集不断上新。 在经过 2017-2022 年的政策引导期后，剧集产业已树立健康发展的良好 范式，题材的进一步放开有利于优质剧本被发掘利用，从而提升国产剧 集的质量及口碑。

而在宣传方面，2023 年的重要变化是短视频平台成为重要的宣传通道， 同为视频的内容形式有助于触达效率提升。根据云合数据和抖音的统计， 抖音剧集指数均值前十的剧集中，主话题播放量在 2023 年均超过百亿 次，对用户实现了有效的触达。进一步来看，随着短视频平台对精品化 短剧的需求愈发强烈，剧集制作机构有望在长视频平台之外探索新的播 映渠道和内容形式。

3.2. 短视频发力微短剧，精品化有望一以贯之

火爆的微短剧市场在 2023 年完成了流量“三级跳”，晋升为亿级流量的 内容市场。根据 QuestMobile 的统计，2023 年微短剧市场有三个重要的 流量跃升节点，先是在3月短剧应用 MAU环比增长突破100%接近6,000 万人，后在 5 月环比增长 40%以上接近 1 亿人大关，最终在 10 月环比 增长 30%达到 MAU1.2 亿人。微短剧市场已初具规模效应，正吸引长短 视频平台方和优秀的制片方涌入。

微短剧并不是新鲜事物，最初是以网络剧的形态诞生于长视频平台。 2012 年搜狐视频推出网络剧《屌丝男士》，2013 年优酷上线网络剧《万 万没想到》，这两部成为微短剧雏形期的代表作。但后续的发展并未向 现有形态的微短剧靠拢，而是发展为网络长剧。2019 年是微短剧的变革 年，爱奇艺、优酷、芒果 TV 等长视频平台先后出台微短剧扶持计划或 者分账合作说明，在当年的 8 月和 9 月，快手和抖音也相继开始微短剧 的探索。到 2022 年各平台的分账模式基本成熟，同时伴随着短剧拍摄 备案部数和集数的暴增，微短剧市场走向成熟期。

同时，在 2023 年有多项举措出台引导微短剧行业健康发展，这或许使 得微短剧不会经历长剧集的无序发展期，从而在行业爆发之初就有效避 免了政策、投融资环境等方面的不确定性。在 2023 年出台的举措中， 国家广电总局在 11 月表示会加快制定《网络微短剧创作生产与内容审核 细则》，并且也会建立微短剧推流统计机制等符合行业特点的管理方法， 此外还提及会加强创作规划引导，继续打造精品力作。这一系列的举措 有望引导行业步入正轨。

从平台端来看，短视频平台结合自身特点推出了多种激励计划，包括流量激励、现金激励和分账方式等。其中，包括抖音的剧有引力计划和快 手的剧星计划、星芒短剧等。在 2024 年 1 月 18 日，抖音宣布精品微短 剧“辰星计划”，将给予精品微短剧创作者资金和流量扶持，影视公司、 媒体机构、MCN 和个人均可参与。来自全行业的优质内容创作者，可 通过联合投资和联合运营两大模式与该计划合作，最高可获得 500 万现 金和 1 亿流量扶持。而在 2023 年 12 月底，抖音已和芒果 TV 达成合作， 发布“精品短剧扶持计划”。以上两个行动标志着抖音正全力推动微短 剧的质量升级，短视频平台正成为优质剧集制作公司的内容新渠道。

在长短视频平台发力微短剧的同时，国家广电总局也适时推荐，助力精 品微短剧深入人心。在 2024 年新春档精品微短剧推介会上，有 16 部微 短剧获得重点推介，其中大多数短剧由头部制片方出品，包括华策影视 出品的《我的归途有风》、《刺杀小说家之少女反击战》，北京精彩（百 纳千成）出品的《超越吧！阿娟》、《观复猫》，湖南快乐阳光（芒果超 媒）出品的《一梦枕星河》，完美世界出品的《大过年的别过了》等。 短剧的精品化趋势将在 2024 年如火如荼的展开，在已实现按集/剧付费 和广告收入等较为成熟的商业模式下，精品微短剧数量的增加所带来的 质量迭代有望拓展新的盈利模式，也为剧集制作公司提供新的机遇。

3.3. AI 视频带来无限可能，MR 日臻精进拓展全新场景

2024 年 2 月 16 日，OpenAI 发布文生视频模型 Sora，并一次给出多达 48 个由 Sora 直接生成、未经修改的视频，最长的时长可达 59 秒，远高 于现有主流模型的 3-4 秒的时长和 15-16 秒的极限时长，风格上涵盖写 实、动画、剪纸、3D、风景、微观、细节特写等多种。目前该模型正在 红队测试阶段，从而进行风险评估。

随着 AI 视频模型的持续迭代，已出现 Sora 这种具备较强能力的产品。 目前主要 AI 视频模型包括已经开始商业化的 Runway Gen-2、Pika 1.0， META、谷歌等大型科技公司也推出了 Emu Video、Lumiere 等模型，也 有 stable diffusion video 这类开源模型，而 Sora 目前在一致性、生成时 长上领跑市场。Sora 是一个 diffusion Transformer 模型，从效果上而言， 其能够生成具有多个角色、特定运动类型、主体和背景的准确细节的复 杂场景，模型能够理解物品是如何存在于现实世界中的。同时，模型对 语言有深度理解，使得其能够精准解析提示词，从而生成有生动情感的 角色，能够保持高度一致性的生成多个镜头。

Sora 目前可围绕视频和图片进行多元创作，并达成稳定效果，应用后有 望推动剧集产出效率提升。Sora 可以借助 GPT 对简单 prompt 进行润色 后再生成，从而使得文生视频的用户输入门槛降低，Sora 也可以依据输 入的图片进行视频创作，或是对现存视频进行延长、变换、拼接等功能， 同样可以用于图片的生成。对于剧集产业而言，一方面视频内容可以成 为模型预训练数据的重要来源，另一方面对于剧集创作过程中多个环节 均有降本提效的作用，有助于推动剧集行业的技术更新。

目前，爱奇艺已经将 AI 技术应用于影视内容制作和宣发等方面，对降 低内容制作成本，提升制作效率有所助益。在爱奇艺自制新剧《大梦归 离》中虚拟拍摄素材量超过 3000 分钟，《长风渡》等项目已使用 AI 制 作的海报和视频，海报图点击率和播放时长均优于人工制图。此外，在观看体验中，爱奇艺的“星罗剧情理解平台”，在 AI 的加持下能对影视 剧实现分钟级别的理解能力，让个性化的内容推荐和一键直达名场面成 为可能。

在场景方面，随着苹果的 MR 设备 Vision Pro 于美国东部时间 2 月 2 日 8 时正式上市发售，空间视频场景开启新纪元。目前已有 Disney+、MAX、 Warner Bros 等流媒体平台可以在 Vision Pro 上播放，苹果也内置了 MR 标杆应用《Encounter Dinosaurs（遇见恐龙）》，用户可以在家中穿越回到 恐龙时代，与恐龙等远古生物的接触，应用中的各种生物可能会与用户 的触摸、移动等行为产生交互，使得整个体验的多元化和代入感有极大 提升，虽然时长仅 2 分钟，但是体现了极致的技术水平，是对 MR 交互 形式的前沿探索。

同时，Apple TV+也增加了一系列沉浸视频（Apple Immersive Video） 产品，这类视频让用户置身于故事的中心。视频内容以 180 度的 3D 8K 拍摄记录，具有空间音效，充分的利用了 MR 设备的沉浸感。目前这类 产品上线了 4 部，主题涵盖音乐、极限运动、野生动物、远古动物。

MR 设备强互动性的沉浸式体验为视频内容打开了新的应用场景，为优 质内容供应商提供了机遇。举例而言，真人互动影游这种结合剧集和游 戏的内容形式，如果进一步延伸在 MR 设备上应用，将有望获得更沉浸 的应用体验。因此，MR 等新场景对于剧集等文娱内容产业的参与者而 言，将会是重要的风口浪潮。

编辑：火腿肠