2025年宠物行业研究报告：产品驱动、需求洞察，国产宠物品牌格局渐明朗

一 、中国宠物市场：成长性、低集中度

国内宠物市场：具有成长性的消费市场

宠物行业保持成长性，2024年中国城镇宠物（犬猫）消费市场规模达3002亿元，同比增长7.5%。根据派读《中国宠物行业白皮书》统计数据，2024年国内宠物犬消费市场规模为1557亿元，同比增长4.6%；宠物猫消费市场规模为1445亿元，同比增长10.7%，猫市场增速更高。 宠物市场结构相对稳定，宠物食品赛道具有消费者黏性，其中宠物主粮赛道更易具有规模效益。从细分品类看，2024年宠物食品消费（主粮、零食和营养品）在整个养宠消费结构中占比最高，达到52.8%；第二大项目为宠物医疗，市场份额为28%；用品、服务份额分别为12.4%、6.8%。

犬猫数量呈现上升趋势，猫数量超过犬数量。根据派读《中国宠物行业白皮书》统计数据，2024年宠物犬猫数量1.24亿只，宠物猫的数量是7153万只，宠物犬的数量是5258万只，犬猫数量均有所上涨。从单只宠物的消费能力上看，单只犬的年消费是2961元，同比上升3%，单只猫的年消费则是2020元，同比上升8%。 养宠渗透率仍有提升空间。根据观研天下的数据，中国的养宠渗透率仅21%，而日本和美国的养宠渗透率分别达到40%和60%，随着社会人口结构调整，犬猫数量在短期内预计维持增长势头不变。

国内宠物市场：线上占比高、集中度低

消费者品牌偏好趋于理性，国产粮认可度日益提升，国产品牌市占率不断提升。根据派读《中国宠物行业白皮书》显示，2024年消费者对宠物主粮的国产偏好显著提升：13.5%的犬主人只购买国外品牌，较2023年下降4.0个百分点；32.9%的犬主人只购买中国品牌，较2023年上升 5.8 个百分点。12.8%的猫主人只购买国外品牌，较2023年下降6.2个百分点。34.8%的猫主人只购买中国品牌，较2023年上升6.5个百分点。

国内消费者线上偏好更高。根据派读《中国宠物白皮书的数据》，2024年68%的消费者更倾向于线上渠道购买宠物粮，线上渠道的发展，也是国产宠物品牌弯道超车的重要原因。 线上平台GMV保持高增，抖音渠道增速更快。 根据久谦咨询的数据，2024年天猫、京东、抖音宠物食品规模分别同比+9%、+12%、+29%，合计宠物食品线上电商数据同比+14%。2024年全平台销量，乖宝宠物品牌麦富迪同比+14%，弗列加特同比+130%，新品牌持续孵化；中宠股份品牌Toptrees领先同比+71%，ZEAL同比+59%；佩蒂股份品牌爵宴同比+43%。

市场格局更加分化，头部市占率提升

国内宠物市场持续扩容，行业格局分化，头部品牌市占率提升。头部品牌如麦富迪、蓝氏、鲜朗等品牌，近几年线上GMV增速大多都显著高于平台增速，头部品牌的市占率提升。从宠物经济相关企业注册数量看，2024年是十年来宠物经济相关企业注册量首次下降，我们判断头部品牌对腰尾部小品牌已经形成了较大的优势，未来行业集中度将进一步提升。

国内宠物市场持续扩容，行业格局分化，产品中高端价格带更具增长潜力。根据 派读《中国宠物行业白皮书的数据》，中端价格带产品占比更高；从久谦咨询提 供的线上价格带增速看，近期中高端价格带增速更快，产品升级趋势不改，低端 产品在增速较低情况下，同质化竞争更激烈，我们认为行业里落后产能会陆续出 清，优势进一步向头部企业靠拢。

二、国内宠物行业产业链、竞争者

国内宠物食品市场：上下游产业链

宠物食品产业链日趋完善，头部品牌注重供应链完整。产业链的上游为原料供应商，中游为加工/代工厂，负责进行原料精加工，下游为品牌商，通过线上/线下渠道、直销/经销手段将产品出售给消费者。

国内宠物食品市场：需求旺盛推动利润流向代工厂

产业内部供需关系推动国内代工厂获取较高净利润。2020年前后，资本集体涌入宠物赛道，头部宠物企业上市稳步推进、市面上国产品牌数量迅速增加。由于大量涌现的新锐品牌具有显著的“互联网”属性，主打营销、缺乏自主生产能力，产业对于代工厂的需求高速扩张。以主营国产品牌代工的福贝宠物为例，2019-2021年，福贝归母净利润成倍增长，净利率分别达16.1%、20.9%和22.6%，领先于国内大部分制造型企业，可见在2020年前的宠物板块投资热潮中，资本牵动供需关系促使宠物行业利润流向了代工厂。

国内宠物食品市场：供应链保障品牌长期发展

新锐品牌以终端营销为主要靶点，凭借紧跟消费者、追踪市场潮流盈利。这类品牌往往在铺设线上渠道、推陈出新SKU、布局广告投放上投入大量资金，依靠“网红”标签提价、打出品牌效应；也正因其重视品类创新和卖点打造的互联网属性，新锐品牌在大型电商平台购物节（双11等）中表现亮眼，如大力宣传产品“诚实、透明、有原则”的诚实一口、推出“乳鸽粮”、“火鸡粮”的蓝氏，主打烘焙粮的鲜朗等。

自有工厂品牌则兼具食品代工和自主品牌两种业务模式，依靠供应链为品牌业务提供稳定支撑。代工起家的企业的品牌业务建立在稳固的供应链、现金流基础上：自有的研发中心保证了产品更新效率，及时满足市场需求；独立的工厂和完备的物流体系保障了原料的可追溯性、品质的可控性和必要的试吃改进环节，让生产全链条透明可追踪、契合宠食消费者对产品品质的诉求。

三、宠物食品行业趋势：产品驱动、需求洞察

科学养宠观念普及，产品是驱动品牌发展基础

科学养宠观念普及。派读《中国宠物行业白皮书》的数据，2024年宠物主主粮消费的决策因素排名前三分别是：营养配比、配料组成、品牌知名度。相比2023年，2024年消费者对适口性、用户口碑、成分可溯源、不含抗生素的重视程度提升，科学养宠观念不断普及，对宠物产品的安全性提出了更高的要求。 产品创新是品牌发展的基础。我们认为，现阶段宠物产品创新主要从三个维度，即原材料、工艺和消费体验的创新。

宠物食品行业趋势：科学化养宠、精细化养宠

主粮功能化、专业化趋势明显。宠物主粮竞争日益激烈，聚焦产品、聚焦消费者需求的细分市场仍具备快速增长潜力。关注主粮高端化趋势。宠物主粮市场正经历从基础营养供给向精细化健康管理的结构性升级，主粮仍然是品牌发展关键。以烘焙粮为例，鲜朗、弗列加特、领先都有优势产品推出。 从当前主粮趋势看，精准、科学喂养趋势较为突出，精细化养宠观念下消费者更加重视产品力。

宠物食品行业趋势：情感化养宠、社交化养宠

宠物情绪消费的本质，是从工具到家人，拟人化消费发展。宠物食品本身作为养宠刚需，品牌黏性更强，具备稳定增长的潜力和高提价能力。而宠物作为情感载体，宠主更愿意为情绪价值付费，增长逻辑类似泡泡玛特IP产品的情绪消费。  “社交货币”的创造。在社交媒体时代，宠物天然自带流量，具有社交属性，艾媒咨询数据显示，2024 年宠物社交内容传播量突破800亿次，围绕宠物正形成的新型社交消费生态。宠物食品是当前细分版块里品牌忠诚度较高的赛道，能支撑中高端化定位和品牌溢价。

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编辑：火腿肠