2023年TMT产业专题研究：华为各业务势头向好并着力扩大生态

一、国产算力快速增长，华为构建开放协作的算力生态

（一）各地加快算力基础设施建设，华为积极参与

近年来，从中央到地方出台了一系列算力产业支持政策，同时AI驱动智能算力需求 快速增长，目标到2025年智能算力占比达35%。在中国东数西算工程与全国一体化 算力网络的布局下，数据中心、智算中心、超算中心等算力基础设施加快推进。随 着AI大模型快速发展，智能算力需求呈迅速增长势头。根据中国信通院数据，截至 2022年底，我国算力总规模达到 180EFLOPS，其中通用算力规模占比约 76.7%， 智能算力规模占比约22.8%，智能算力规模同比增长41.4%。23年10月工信部等六 部门发布《算力基础设施高质量发展行动计划》，23~25年中国算力规模目标分别 为220/260/300 EFLOPS（复合增速16.8%） ；其中，智能计算中心达到30/40/50 个，智能算力占比达25%/30%/35%（对应55/78/105 EFLOPS，复合增速38.2%）。 根据中国信通院统计，截至2023年6月，全国已投运的人工智能计算中心达25个， 在建的人工智能计算中心超20个。

昇腾AI算力集群已在28个城市智算中心商用部署。据华为公众号，23年8月，华为 董事长梁华在2023中国算力大会上表示，华为昇腾算力集群已在华为云以及中国28 个城市的智算中心大规模商用部署。同时，华为云在东数西算的枢纽节点贵州和内 蒙建设了昇腾算力云中心，可以随时支持国内高校、关键基础设施行业、以及企业 客户对AI的算力需求。 华为参与城市智算中心建设的模式，通常为政府主导、华为提供解决方案并辅助运 营。以西安未来人工智能计算中心为例，基于昇腾AI基础软硬件平台建设的智算中 心，以“一中心四平台”（即人工智能计算中心 + 公共算力服务平台、应用创新孵 化平台、产业聚合发展平台、科研创新人才培养平台）为运营模式，将算力资源有 序、高效地开放给本地企业、科研机构及高校。在智算中心建设初期，华为数据中 心全栈集成服务团队会规划并确定算力的投资建设节奏；在智算中心建成后，华为 辅助运营服务为入驻企业合理调用集群算力提供支持。

此外，华为算力也在电信运营商、科技互联网等行业陆续落地。根据华为公众号， 华为助力中国联通、中国移动、科大讯飞、南方电网等大型企业规划和建设大规模 算力集群。23年4月，广东联通携华为建成全栈自主创新AI智算中心，该智算中心拥 有超过2000台昇腾AI服务器以及一系列高性能的计算和存储设备，可支持多种AI应 用和业务场景；9月，南方电网携手昇腾AI发布电力行业人工智能创新平台，可面向 内外部用户提供算法模型训练、微调、部署等服务；根据科大讯飞公众号，10月， 科大讯飞联合华为发布基于昇腾生态的“飞星一号”大模型算力平台，在此基础上 训练对标GPT-4的星火大模型；根据湖北工信公众号，11月，采用昇腾910智算服务 器的中国移动智算中心（武汉）正式落地，首期规划1000P算力，预计24年建成投 运。 此外，在与互联网厂商的合作方面，华为公众号显示，8月，昇腾AI与百度联合发起 飞桨+文心大模型硬件生态共创计划，以推进在昇腾AI上与飞桨+文心大模型的适配； 根据中经专网公众号，8月，华为与百度签约，以4.5亿元出售1600枚昇腾910B AI 芯片；11月，360集团创始人周鸿祎表示已采购约1000片华为昇腾AI芯片。

从各行业智能算力应用分布来看，互联网行业的智算需求占比超一半，服务行业次 之，政府位列第三。根据23年9月中国信通院发布的《中国算力发展指数白皮书》， 互联网行业对数据处理和模型训练的需求不断提升，占智能算力需求53%的份额； 服务行业正在快速推进智慧化转型，智能算力份额占比以18%位列第二；政府以9% 的需求占比位列第三，电信、制造、教育、金融行业的需求占比均为4%。华为于2020 年提出“大算力使能大模型，大模型带动大产业”理念，致力为中国AI产业发展打 造坚实的算力底座，助力AI大模型产业化；根据世界人工智能大会公众号，23年7 月，华为昇腾计算业务总裁张迪煊在昇腾人工智能产业高峰论坛上表示，昇腾是目 前国内唯一完成千亿参数大模型开发的技术路线，各开源Transformer类大模型实测 训练性能达到业界的1.2倍，现已孵化及适配大模型超过30个，支撑近一半的中国原 创大模型。

（二）“鲲鹏+昇腾”为华为计算业务核心

华为从2004年开始投资研发第一颗嵌入式处理芯片，目前已形成“鲲鹏+昇腾”为 核心的基础芯片族，以及针对AI场景的CANN架构生态。从用途来看，鲲鹏芯片主 要支持高性能计算和大数据处理，昇腾芯片则主要支持深度学习推理和训练。 鲲鹏系列包括服务器和PC机芯片。2016年华为推出鲲鹏916处理器，成为业界第一 颗支持多路的ARM处理器。2019年华为推出鲲鹏920处理器，其单处理器整型计算 性能，相比上一代提升2.9倍，针对大数据、分布式存储和数据库等场景的并行计算 性能也有一定提升，能满足多样性计算的需求。鲲鹏920处理器兼容ARM架构，采 用7nm工艺制造，可以支持32/48/64内核，主频可达2.6GHz，支持8通道DDR4、PCIe 4.0和100G RoCE网络。鲲鹏920处理器在性能、吞吐、集成、效能、安全性、可扩 展性和可靠性等方面具有优势，是一款适用于多种场景的高性能处理器。

鲲鹏920性能对标同期国际主流CPU产品，在商业应用中形成一定替代。根据华为 海思、英特尔官网公布的性能数据，以及SPEC网站上公布的跑分数据，在跑分和能 耗方面，鲲鹏和英特尔志强高中低三档差距不大。其中华为CPU的高端型号鲲鹏920 7260与海外同期发布的Intel xeon platinum 8276和AMD EPYC 7662 CPU产品在各 项关键指标上表现相近，在SPEC2017 base双路和四路跑分上也有亮眼表现。 昇腾AI芯片基于华为达芬奇架构设计，分为910和310两个系列应用于不同场景。昇 腾310主要在边缘计算场景支持推理应用，包括物体识别、语音识别、车联网等，这 些应用的特点是数据处理量较小，实时性要求较高。面对边缘计算场景，昇腾310 提供的算力是8TFLOPS（FP16）和16TOPS（INT8），其最大功率为8W。昇腾910 应用于大型数据中心，支持高性能、大算力的AI计算，包括预训练大模型的开发和 应用，海量信息检索，大范围场景的仿真和预测等，最大功率310W，算力可320 TFLOPS（FP16）、640TOPS（INT8），与英伟达A100性能相当。

昇腾芯片打造坚实AI算力底座，可对标英伟达A100芯片。昇腾910代表了华为AI芯 片的最强算力，主要用于训练场景，其半精度算力达320 TOPS，并与英伟达A100 PCIe 80GB型号产品的性能相当，但距离其最新一代H100仍有一定差距。 华为拓展昇腾AI芯片生态，针对AI场景推出异构计算架构CANN，对标英伟达的 CUDA。CANN架构（Compute Architecture for Neural Networks）构建了从上层深 度学习框架到底层AI芯片的桥梁，通过提供多层次的编程接口，昇思MindSpore、 飞桨（PaddlePaddle）、PyTorch、TensorFlow、Caffe等主流AI框架，提供900多 种优选模型覆盖众多典型场景应用，兼容多种底层硬件设备，提供异构计算能力， 支持用户快速构建基于昇腾平台的AI应用和业务，具有全场景、低门槛、高性能的 优势。2023年9月18日，华为发布CANN 7.0，针对算子开发编程语言Ascend C接口 和单算子调用AscendCL接口进行了功能增强，对于市场主流的AI框架和函数库有较 好的兼容性。

（三）构建开放协作算力生态，支持鲲鹏＋昇腾服务器整机合作伙伴发展

华为2019年提出有所为有所不为的商业策略：华为不直接对外销售处理器，以云服 务面向客户，以部件为主面向合作伙伴，优先支持合作伙伴发展整机。具体来看， 硬件开放，华为把服务器主板、AI模组和板卡等硬件开放给伙伴，帮助伙伴做好整 机和解决方案；软件开源，华为把服务器操作系统、数据库、AI开发框架等软件开 源，帮助伙伴做好商用版本，让软件开发更简单；使能应用开发和迁移，华为不做 应用，但提供工具和团队，帮助伙伴更高效地做好应用开发和迁移。 华为依托鲲鹏和昇腾技术底座，采取开放策略，拓展硬软件合作伙伴，构建开放协 作的算力生态。根据华为全联接大会2023，华为围绕昇腾和鲲鹏构建计算生态，基 于“硬件开放、软件开源、使能伙伴、发展人才”的计算生态战略，目前已与30多 家硬件伙伴、1300多家软件伙伴，联合推出了2600多个AI场景方案，超过50+主流的基础大模型基于昇腾训练迭代，多家伙伴发布大模型训推一体机，在多个行业场 景实现落地。

具体来看，据华为全联接大会2023，鲲鹏领域目前已有4700家合作伙伴，其中整机 合作伙伴有11家，2022年底鲲鹏整机合作伙伴出货占比达95%；昇腾领域目前已有 30多家硬件伙伴（含13家整机合作伙伴）以及1300多家软件伙伴，已孵化和适配了 50多家主流大模型、2600多个AI场景方案。未来5年，华为将坚持与全生态链开放 协作，计划共同发展超过5家规模过百亿人民币的整机合作伙伴，超过2000万套基 于openEuler的商用操作系统装机量，超过400万MindSpore社区开发者，超过2万家 应用伙伴数量，超过800万鲲鹏开发者数量，超过500万昇腾开发者数量，超过1000 万华为云开发者数量。 在服务器整机方面，目前共有11家同为鲲鹏和昇腾的服务器整机合作伙伴。根据华 为官网以及中国移动采购与招标网，鲲鹏和昇腾的服务器整机合作伙伴包括华鲲振 宇(高新发展、四川长虹)、神州鲲泰(神州数码)、宝德、长江计算(烽火通信)、新华 三(紫光股份)、湘江鲲鹏(拓维信息)、清华同方(同方股份)、百信、黄河信产、广电 五舟、昆仑技术；此外，安擎、北联国芯仅为昇腾整机硬件合作伙伴。

根据华鲲振宇官方公众号，2022年华鲲振宇业绩实现三倍增长，销售收入超34亿元， 位列鲲鹏+昇腾生态销售规模第一，2023年上半年的营销收入已超过2022年，预计 2023年全年营收可突破80亿元。神州数码以鲲鹏+昇腾为核打造自主品牌“神州鲲 泰”，2022年收入同比+55.8%至25.7亿元，2023年上半年营收同比+88.4%至15.1 亿元。拓维信息自主品牌“兆瀚”2022年共创新发布8款昇腾AI产品、2款鲲鹏通用 服务器、2款台式机，营收呈上升趋势，2022年收入同比+13.4%至8.05亿元，2023 年上半年收入同比+49.7%至4.63亿元。 从行业趋势来看，AI服务器市场处于快速增长阶段，头部效应明显；未来AI服务器 需求将持续向推理侧倾斜。根据IDC统计，2020~2022年中国AI服务器市场规模的同 比增速分别为53%、69%、24%，均高于同期整体服务器市场增速；2022年国内AI 服务器市场规模为67亿美元，占国内整体服务器市场（市场规模273亿美元）的比 例为24.5%，占比提升。2023年上半年中国AI服务器市场规模达到31亿美元，同比 +54%，IDC预测到2027年市场规模将进一步增长至164亿美元。随着大模型趋势推 进，未来AI服务器的主要需求将持续向推理侧倾斜，据IDC预测，到2026年，AI服 务器的工作负载中将有62.2%为模型推理。

AI服务器市场格局方面，目前以搭载英伟达加速卡的服务器为主，华为相关服务器 市占率具有渗透空间。根据IDC数据，从AI服务器出货台数角度看，2023年上半年 浪潮信息、坤前、宁畅位居AI服务器厂商前三名，占有一半以上的市场份额；华为 市占率约为5%，仍具有渗透空间。从加速卡市场格局来看，华为在国内加速卡市场 的市场份额仅次于英伟达，IDC数据显示，2022年中国AI加速卡（公开市场）出货 量约109万张，其中英伟达市占率为85%，华为市占率为10%，百度、寒武纪和燧原 科技市占率分别为2%、1%、1%。

（四）昇腾一体机陆续发布，加速AI普惠进程

大模型时代呼唤更开放的开发技术体系以及更易用的全流程使能平台，为了降低大 模型应用的开发门槛与成本、加速业务上线，支持私有化本地部署的大模型一体机 应运而生。通常使用AI服务器的大模型开发过程需要将数据传输到中央服务器或云 端进行计算，然后再传回结果，会导致数据传输和网络延迟；而大模型一体机集成 了AI芯片、AI平台软件及各类模型算法，可以在本地设备中完成大模型的训练/推理 过程，具有开箱即用、简化部署、数据安全等优势特点。目前落地的AI大模型一体 机产品主要有推理一体机和训推一体机两类，前者可承载HPC计算任务和AI推理任 务，后者可支持AI训练和AI推理的无缝切换。 在国内市场，一体机需求空间较大。目前来看，一体机需求主要来源于信创需求、 大模型的产业应用需求，以及对于数据安全和私有化部署的需求。云从科技在《科 创板日报》采访中称，2023年第四季度已有一些正在商谈的订单，24年或将涌现更 多的应用场景，尤其在IT部分的升级和场景需求明确的私有化部署方面，将带来较 大的市场机会。

华为与合作伙伴联合打造昇腾AI一体化产品，推动大模型应用行业落地。23年7月， 华为联合面壁智能、智谱AI、科大讯飞、云从科技4家伙伴，共同发布昇腾AI大模型 训推一体化解决方案，通过共同设计、联合开发、协同上市、持续迭代，为企业提 供开箱即用的大模型一体化解决方案。从合作模式来看，华为与合作伙伴共同打造 产品并联合推广：据云从科技介绍，华为的代工厂将芯片与合作伙伴的大模型进行 集成，合作伙伴提供应用开发相关服务，随后华为各地销售团队和合作伙伴共同将 产品推广给客户；合作方各自发挥优势，联合推动产品上市，不适用传统的分成模 式。

昇腾一体机进入密集发布期，覆盖通用场景和垂类场景。各家公司积极发布一体机 产品，据我们统计，截至目前共官宣15款昇腾一体机，其中针对垂类场景的有6款， 通用场景的有9款；其中华鲲振宇共推出7款一体机产品（3款垂类+4款通用）。从应 用场景分布来看，在已发布的15款一体机产品中，6款针对垂类模型落地的产品分别 为：华鲲振宇推出的针对高校及科研领域的AI训练开发一体机、中软国际和华鲲振 宇联合推出的针对政府市场的JointPilot“四问”系列大模型一体机、医渡科技推出 的医疗领域专属大模型训推一体机、安恒信息推出的安全垂域大模型一体机、空天 院推出的遥感智能训推一体机，以及针对金融企业的智谱-华鲲CodeGeeX2训推一 体机；针对通用场景推出一体机产品厂商包括华鲲振宇、软通动力、云从科技、科 大讯飞、达观数据、中软国际等。 性能方面，昇腾一体机基于鲲鹏CPU＋昇腾GPU，通常搭载8块昇腾910，AI算力可 达2.5 PFLOPS。科大讯飞的星火一体机、中软国际的昇腾云+混合云一体机、软通 动力的AI训推一体化平台、云从科技的从容大模型训推一体机，单机AI算力均达到 2.5 PFLOPS（1 PFLOPS为每秒运行一千万亿次浮点运算），在单卡算力上可对标 英伟达A100。以中软国际发布的昇腾云+混合云一体机为例，该一体机搭载8块昇腾 910和4块鲲鹏920，提供2.5 PFLOPS（FP16）算力和1600GB/s带宽，最大功耗5.2kw。

昇腾一体机（仅针对单台设备）的价格根据客户需求和数据负载分为不同层级，其 中训推一体机价格大致处于百万级别。据华鲲振宇公众号，华鲲振宇于2022年末发布的AI训练开发一体机的算力可达2.24 PFLOPS，总价在200万元以下（不含硬件）。 云从科技和华为合作的一体机产品包括训推一体机和推理一体机，对于训推一体机， 价格大致处于百万级别，高端机价格可达到三四百万元；根据客户需求和数据负载 的不同，配置和报价也存在差异，中档旗舰训练部分的报价约在100万元以下，更低 端产品的报价在30万元左右，边缘场景中的产品组合则更加广泛，价格在几万元的 范围内。

二、手机销量加速回升，供应链国产化率持续提升

（一）自研高端芯片突破驱动手机销量加速回升

华为终端业务迎来关键转向。华为的终端业务以“1+8+N”全场景智慧生活战略（其 中“1”代表智能手机，是核心；“8”代表PC、平板、智慧屏、音箱、眼镜、手表、车 机、耳机；“N"则涵盖智慧办公、运动健康、智能家居、智慧出行和影音娱乐为主的 五大生活场景的各类外围智能硬件），以鸿蒙生态为核心驱动及服务能力，为消费 者和商业机构提供智能终端产品及服务。根据华为官网，21~22年以及23H1华为终 端业务收入分别达2434亿元、2145亿元（YoY-11.9%）、1035亿元（YoY+2.2%）， 贡献总收入比重分别为38.2%、33.4%、33.3%。QuestMobile数据显示，截至23年 9月，中国智能终端品牌活跃设备占比中，华为以22.8%的份额占据第一。

自研高端芯片技术突破，产品力提升驱动Mate60销量超预期，手机市场份额持续回 升。根据Counterpoint统计，华为手机销量增速于22Q4归正，随后保持高增，在市 场表现普遍疲软的情况下逆势增长，23Q1~Q3华为手机销量分别同比增长41%、 58%、37%，23年10月的同比增速更是达到83%。23H1的增长主要由华为产品发布 周期恢复正常以及强力的线下覆盖（尤其在一线城市）所驱动；23Q3及10月的增长 则受到8月底发售的Mate 60系列（搭载新麒麟芯片）推动，9月发售的Mate X5亦表 现亮眼。从市场份额来看，华为市场份额连续两个季度提升，23Q3以12.9%的份额 居于第6位，与头部厂商的差距已逐渐缩小。 华为手机出货量于2019年达到峰值，随后受外部因素影响陷入低谷，预计Mate 60 系列的热销将带动市占率回升。在全球智能手机市场，IDC的数据显示，华为手机 出货量在2019年达到峰值2.4亿台（含荣耀；排名世界第二），其中Mate+P系列达近 7500万台，nova系列达近3000万台；2022年华为手机出货量约2800万台（其中 Mate+P系列约900万台、nova系列约1500万台）。据Omdia统计，23Q2华为以740 万台的出货量挤进全球前十，环比/同比均增长15.6%，市占率提升至3%。在中国智 能手机市场，根据IDC和Counterpoint数据，2019年和2022年中国智能手机总出货 量分别为3.7亿台、2.9亿台，2019年和22Q4华为手机的市占率分别为38%和9%。 QuestMobile数据显示，Mate 60系列在23年9月的激活设备数超过百万台，其中Mate 60 Pro和Mate 60激活设备数分别为147.4万台、51.7万台，在当月中国智能终端新 机型激活设备数Top10中分别位居第2、第8；Mate 60系列的热销有望带动华为市场 份额逐步回归。

2024年华为手机整体出货量有望达到6000~7000万台。根据《中国基金报》，IDC预 计Mate 60系列全生命周期出货量约为1700万台（Mate 30系列累计销量约2000万 台）；DSCC预测23Q4华为在全球折叠屏手机市场的份额将升至21%，其中Mate X5 市占率有望达到15%，排名第二。在中低端产品线方面，多款新机陆续发售，23年 10月nova 11 SE发布，11月Hi畅享60s发售；12月初畅享70开售，预计近期还将推 出nova 12系列。根据《中国基金报》，IDC预计23年华为手机出货量将达到 3800~4000万台；根据《科创板日报》，华为相关人士预计24年华为手机出货量将 达到6000~7000万台。

（二）供应链国产化率持续提升，Mate 60 Pro国产化率超九成

手机供应链国产化持续推进，Mate 60 Pro国产化率超九成。2020年8月，为应对美 国制裁，华为启动“南泥湾”零部件国产替代计划，旨在实现关键元器件自主化； 根据深圳市电子装备产业协会，华为Mate 30系列的国产零部件比例仅为三成，Mate 40E系列国产化比例近六成，Mate 60 Pro的国产化率则超过九成。

在供应链国产化进程中，华为主要通过订单扶持、资金扶持和技术扶持加大与国内 供应商的合作。（1）在订单扶持方面，华为优先采购国产设备、原材料、零部件等， 从2018年下半年开始放宽对国内供应商的认证资格条件，加大对国内潜在供应商的 发掘和培育；在华为全联接2020大会上，华为轮值董事长郭平表示，在做强供应链 方面，倡导与供应商共同成长、共享收益。（2）在资金扶持方面，2019年4月华为 成立投资公司（哈勃投资），通过投资入股的形式助力国产供应商提质增量；截至2023 年7月，哈勃投资对外投资约99家公司，其中IPO公司约14家，美芯晟、中科飞测、 裕太微、东微半导、裕太微、长光华芯等多家硬科技项目已成功上市，助力华为持 续完善供应链。（3）在技术扶持方面，华为基于自身技术优势，与国内供应商开展 技术研发合作，例如，与重庆鑫景特种玻璃有限公司合作打造昆仑玻璃，与华力创 通合作研发手机卫星通信功能，与东睦股份、大富科技等合作开发水滴型铰链等； 在操作系统领域，华为在 2020年9月及2021年5月分两次将鸿蒙基础代码 （OpenHarmony）捐献给开放原子开源基金会，支持所有开发者及企业参与生态共 建。

三、单框架系统推行，将助推鸿蒙成移动 OS 第三极， 生态各方共荣

华为鸿蒙系统持续迭代，生态快速发展。HarmonyOS作为新一代智能终端操作系统， 为不同设备的智能化、互联与协同提供了统一的语言，设备可实现一碰入网、无屏 变有屏、操作可视化、一键直达原厂服务等功能。HarmonyOS元服务是由鸿蒙OS 服务开放平台接入的一种技能，以轻量化的呈现形式（如卡片、语音、图标等）和 智能化分发方式触达合适用户，具体以万能卡片的形式展示在桌面，实现服务直达。 据华为公众号披露，截至23年8月，鸿蒙生态设备数超过7亿台，鸿蒙生态开发者超 过220万；根据华为年报，截至2022年底，运行在HarmonyOS设备上的元服务数量 已超过五万；鸿蒙生态技术品牌鸿蒙智联已有超过2300家合作伙伴，新增更多产品 品类，2022年新增生态产品发货量突破1.81亿台。23年8月，在华为终端开发者大 会2023上，华为宣布HarmonyOS升级至4.0版本，并首次接入AI大模型技术能力， Mate 50系列、P60系列、Mate X3等34款产品启动公测升级，24年还有更多设备升 级。据HarmonyOS公众号，截至10月30日，HarmonyOS 4升级设备数已突破1亿。 Counterpoint数据显示，2023年第三季度，华为鸿蒙在中国手机操作系统市场的市 占率为13%，与iOS差距逐渐缩小，在全球市场的市占率为3%。

HarmonyOS 5.0将转向单框架系统（不兼容安卓应用），有望推动鸿蒙成为安卓和 iOS以外手机操作系统第三极。在9月25日举行的华为秋季全场景新品发布会上，华 为常务董事、终端BG CEO、智能汽车解决方案BU董事长余承东宣布，鸿蒙原生应 用全面启动，HarmonyOS NEXT（不兼容安卓应用）开发者预览版将在2024年第一 季度面向开发者开放。HarmonyOS NEXT系统底座全线自研，去掉了传统的AOSP 代码，仅支持鸿蒙内核和鸿蒙系统的应用，减少了40%的冗余代码，大大提升系统 的流畅度、能效、纯净安全特性。 在单框架系统将推行的背景下，基于鸿蒙OS的北向软件迁移，成为鸿蒙生态扩大的 关键。对鸿蒙生态而言最大的难题在于安卓软件生态的迁移，要形成纯粹鸿蒙的版 本，需要约有百万级数量的APP生态。根据科创板日报、湖北日报等，自华为宣布 鸿蒙原生应用全面启动以来，近三个月来华为密集公开合作的商业伙伴，已有金融、 旅行、社交等多个领域的企业和开发者陆续加入鸿蒙生态建设，尤其是头部企业及 APP，包括阿里巴巴旗下的支付宝、蚂蚁、钉钉、高德地图，美团、网易、去哪儿、 同程旅行、小红书、哔哩哔哩、58同城、安居客、麦当劳等。此外，百度、字节、 WPS等科技大厂也陆续发布了鸿蒙开发工程师的岗位。据华为介绍，截至23年12月， Top20移动互联网应用中已有近半数启动了鸿蒙原生应用的开发。

华为鸿蒙PC有望于24年面世，进一步拓展鸿蒙生态范围。从产业发展进程来看，国 产操作系统的发展节奏为嵌入式设备到智能手机，再到PC。对于嵌入式设备和智能 手机而言，国产操作系统凭借开源Linux和鸿蒙系统等，发展趋近成熟；国产PC操 作系统发展相对较缓慢，目前具有代表性的国产桌面级操作系统包括红旗Linux、麒 麟系统、统信UOS、中兴新支点、deepin、方德系统等，大多为针对国产CPU芯片 定向开发，已完成常见外设的适配，支持从Windows系统平滑迁移。从市场格局来 看，目前中国PC操作系统市场仍被Windows垄断，据statcounter数据，截至23年11 月，Windows的市占率为79.7%。国产PC操作系统的短板主要在于软件生态，性能 大部分只能对标Windows 7及以下版本，且拥有的开发者数量较少，市场份额基本 靠信创、政企等业务带动。鸿蒙积极拓展第三方合作伙伴，共建软件应用生态，或 成为国产PC操作系统破局的关键。

鸿蒙生态包括南向硬件生态和北向软件生态，南向是向下兼容各种硬件平台，北向 是向上提供接口培育更多的软件应用；北向决定上限，南向提供底座。 鸿蒙生态扩大，北向软件生态更加关键。HarmonyOS NEXT的推出需要大量软件生 态迁移，23年8月，华为推出鸿蒙生态伙伴发展计划“鸿飞计划”，未来三年投入百 亿元，在技术、生态营销、商业合作等方面为合作伙伴提供支持，覆盖鸿蒙原生应 用、元服务、核心闭源库、服务商、工具等领域。北向软件开发和迁移需要南向生 态提供硬件支持，在国产替代的大背景下，鸿蒙在产业的推广较为迅速，基于 OpenHarmony的商用设备落地日趋成熟。根据《科创板日报》，截至23年4月， OpenHarmony已累计落地120余款商用设备，覆盖金融、教育、交通等领域，目前 还有累计16家厂商共计29个OpenHarmony的发行版通过兼容性测试；在芯片支持领 域，开源鸿蒙所支持的芯片已达到23款，支持的芯片架构包括ARM架构、MIPS架 构、龙芯架构等。

从华为与合作伙伴的侧重领域来看，华为鸿蒙操作系统主要面向终端消费者拓展 “1+8+N”领域，而开源鸿蒙生态伙伴所发行的商业发行版操作系统则主要面向行业垂 直领域，进行纵深鸿蒙化发展，南向连接设备、北向连接应用，推动细分行业的数 字化转型和物联网化。 华为除自研的鸿蒙OS外，还投资了3家鸿蒙OS发行版技术公司，形成补充，包括中 软国际旗下的深开鸿（持股20%）、软通动力旗下的鸿湖万联（持股5%）和拓维信 息旗下的开鸿智谷（持股5%）。这几家公司主要面向物联网和行业市场研发并推广 鸿蒙发行版OS，覆盖智能家居、运动健康、智慧出行等物联网场景，及教育、党政、 金融、电力、工业和互联网等行业。

四、拟分拆车业务成立合资公司，持续拓展生态

华为明确不造车，协同生态伙伴推动产业增长。根据华为年报及业绩公告，22年及 23H1华为智能汽车解决方案业务收入分别为21亿元、10亿元，均占总收入的约0.3%。 汽车是华为重点投入打造的板块，根据华为年报，截至2022年底，智能汽车解决方 案累计投入30亿美元，研发团队达到7000人规模；据《科创板日报》报道，23年初 余承东表示要在25年实现盈利。华为明确不造车，只做智能汽车的增量供应商，致 力于推动生态建设，到2022年底已累计发展超过300家产业链上下游合作伙伴，包 括100多家智能汽车数字平台生态伙伴、70多家智能驾驶计算平台生态伙伴以及150 多家智能座舱平台软硬件伙伴。

华为与车企的合作模式由浅至深分为三种：零部件供应模式、HI（Huawei Inside） 模式和智选车模式；目前智选车模式为智能汽车解决方案业务收入主要来源。（1） 零部件供应模式下华为提供标准化模块，向整车企业售卖零部件和技术方案，目前 与华为合作的大部分车企均采用这种模式；（2）HI模式也称解决方案集成模式，华 为向车企提供全栈智能汽车解决方案，产品定义、技术、部件选择等均由车厂主导， 目前的合作车企有北汽极狐、长安阿维塔；（3）智选车模式（现升级为“鸿蒙智行”） 是华为与车企绑定最深的模式，在华为汽车业务上落地相对迅速成熟，华为不仅深 度介入产品的定义研发和设计外，还依托自身渠道进行销售；合作对象包括赛力斯、 奇瑞、北汽和江淮，目前已与赛力斯联合推出“问界”系列，与奇瑞联合推出“智 界”系列。余承东在智界S7及华为全场景发布会上表示，和北汽、江淮共创的品牌 及产品已在开发中，合作产品会越来越高端。

华为车BU目前有五大产品线，为智能驾驶、智能座舱、智能汽车数字平台、智能车 云和智能车载光。（1）智能驾驶产品线包括ADS系统、MDC计算平台和传感器，在 HI模式及智选车模式的车型中均有搭载；（2）智能座舱产品线负责实现鸿蒙系统在 车上的应用，车企可以选择只购买基于麒麟芯片的鸿蒙车机系统，也可以购买集成 了鸿蒙车机、人机交互设计能力及硬件的鸿蒙座舱，鸿蒙座舱的主要客户是智选车 合作厂商；（3）智能汽车数字平台产品线于23年4月发布HUAWEI iDVP智能汽车数 字平台，能够提升车企的整车开发效率，也能让用户的用车体验/习惯在不同车型代 际中保持一致；（4）智能车云产品线最初产品基于华为云向车企开发者提供自动驾 驶训练、仿真和测试功能，23年4月新发布华为VHR云服务，服务于智选车和HI合 作车型；（5）智能车载光产品线在23年4月发布AR-HUD、智能车灯HUAWEI xScene 光场屏等。

华为分拆智能车业务，拟注入新成立的合资公司，或将推进与车企的合作并打开融 资窗口。11月25日，长安汽车发布公告称与华为签署《投资合作备忘录》，华为拟设 立一家从事汽车智能系统及部件解决方案研发、设计、生产、销售和服务的公司， 新公司的业务范围包括汽车智能驾驶解决方案、汽车智能座舱、智能汽车数字平台、 智能车云、AR-HUD与智能车灯等，华为将相关技术、资产和人员注入至新公司； 新公司将对现有战略合作伙伴车企及有战略价值的车企等投资者逐步开放股权，长 安汽车通过投资持股比例不超过40%。目前双方具体合作事项仍在洽谈中，预计6 个月内完成。华为成立智能汽车公司，有助于解除车企对于与华为合作的担忧从而 加快项目落地；此外，未来新公司开放股权吸引更多车企投资，有望帮助长期亏损的汽车业务打开新的融资渠道。

华为智选车模式已在SUV领域有所耕耘，并开始进军轿车市场。在SUV领域，华为 于21年12月与赛力斯推出高端智慧汽车品牌AITO问界，根据AITO汽车公众号，23 年11月AITO问界系列共交付新车18827辆；问界新M7在11月交付新车15242辆，累 计交付超2.7万辆，截至11月27日上市两个半月累计大定突破10万辆；截至23年11 月9日，问界M5累计交付超12万辆，问界M9预订量达2.5万辆；问界预计12月可交 付新车2.3万辆，24年起单月交付能力将达到3万辆。在轿车领域，11月9日华为首款 轿车智界S7开启预售，预售价格25.8万元起，并于11月28日正式发布；根据华为终 端官方微博，截至11月28日，智界S7预订量已突破2万台。

从行业格局来看，智能汽车仍有较大渗透空间，华为智选车热度提升。中国新能源汽车市占率近年持续提升，根据中国汽车工业协会统计，23年前10个月新能源汽车 销量占汽车总销量的比例已达到30%以上；10月智能电动汽车销量占新能源汽车销 量的比重为48%，而同月新能源上市新车中，智能新车占比为56%，智能汽车的渗 透率有望进一步提升。 根据汽车之家研究院，AITO汽车的市场热度有所提升，23年10月在新势力汽车品牌 市场中的关注份额（智能乘用车关注人数占比）达14.0%（QoQ+3.5pct），仅次于 特斯拉和理想汽车。从23年11月的销量来看，在中国汽车报统计的17家新能源车企 中，问界销量排名第7。

五、MetaERP 成功落地，有望驱动高端 ERP 市场国产 替代

华为自研MetaERP成功落地，可支持大规模业务。23年4月，历时三年，华为宣布 实现全栈自主可控的MetaERP研发，并完成对旧ERP系统的替换，已覆盖华为公司 100%的业务场景和80%的业务量，在月结、季结和年结中实现零故障、零延时、零 调账。23年5月，华为宣布15小时完成全球88家子公司MetaERP大规模切换，本次 切换覆盖90%的全球税法和会计准则，完全覆盖全球销售、供应、采购、交付、财 经等场景，验证了MetaERP对全球大规模业务的支持能力。 华为MetaERP基于华为欧拉操作系统、GaussDB等根技术，采用云原生架构、元数 据多租架构、实时智能技术等技术；华为表示将继续围绕“极简架构、极高质量、 极低成本、极优体验”的目标，在ERP、PLM等领域，和伙伴一起打造自主可控、 更加高效安全的企业核心商业系统。

中国ERP市场增长前景可观，24年有望加速增长。据艾瑞咨询，中国2022年ERP市 场已达621亿元，受宏观经济影响近年增速有所放缓，但随着数字经济建设驱动信创 产业发展，叠加加强信息系统安全可控性的需求，ERP作为企业运营的核心管理软 件仍有较大增长空间，有望于2024年起加速增长，2025年中国ERP市场规模或将达 到959亿元。 高端ERP国产化率仍有较大提升空间，华为ERP技术生态伙伴或迎来机遇。虽然本 土ERP软件已占据中国整体ERP软件市场的主要份额，但在高端ERP市场，海外头 部厂商仍占据主导地位。根据华经产研院数据，2021年中国整体ERP软件市场已实 现接近80%的国产率，其中，用友以40%的市占率位居第一，浪潮、金蝶分别占据 20%、18%的市场份额；而细分到高端ERP软件行业市场，国产ERP软件由于起步 较晚、技术水平难以支撑大型企业的业务需求，海外ERP厂商相对更有优势，2021 年在中国高端ERP领域ASP、Oracle、IBM三家合计市占率超过60%。 因此，从国产替代的角度来看，华为自研MetaERP的成功落地对于国内ERP市场具 有深远意义。认定一款ERP产品高端与否主要看其服务客户的体量，高端ERP服务 的企业往往年营收在百亿元量级，业务链条长且地理/行业覆盖范围广，要求ERP具 备多种功能以实现对业务的及时调整。根据23年4月“英雄强渡大渡河”MetaERP 表彰会，目前华为ERP的技术生态伙伴包括用友、金蝶、奇安信、软通动力、中软 国际等多家上市企业，华为MetaERP及其合作伙伴有望在高端ERP市场构建全新生 态，打破海外垄断的局面。

编辑：火腿肠